Brief matinal : actions asiatiques rebondissent, Bitcoin recule depuis $74,000

Le vendredi a débuté par une clôture volatile des marchés mondiaux, les investisseurs cherchant à absorber les retombées économiques de l'escalade du conflit au Moyen-Orient.

Les actions asiatiques semblaient partir pour leur plus forte baisse hebdomadaire depuis des années, bien que certaines aient rebondi, tandis que les prix du pétrole ont fortement augmenté, reflétant les inquiétudes sur les perturbations d'approvisionnement en énergie et la hausse de l'inflation.

Les développements politiques à Washington et dans la région du Golfe ont ajouté de l'incertitude, tandis que les marchés des cryptomonnaies ont également montré des signes de tension après que le Bitcoin n'a pas réussi à soutenir une récente flambée.

Les marchés asiatiques mitigés alors que les craintes de guerre secouent les actifs mondiaux

Les actions asiatiques ont reculé vendredi et étaient en voie d'enregistrer leur plus forte baisse hebdomadaire en six ans, les investisseurs réagissant à l'expansion du conflit impliquant les États-Unis, Israël et l'Iran.

L'indice MSCI le plus large des actions d'Asie-Pacifique hors Japon a glissé de 0.4% mais était en baisse de 0.08% et devait enregistrer une perte hebdomadaire d'environ 6.6%, la plus forte depuis mars 2020.

Le Nikkei japonais a chuté de 0.5% mais a rebondi pour afficher un gain de 0.48% ; il se dirige toutefois vers une perte hebdomadaire de 5.7%, tandis que le Kospi sud-coréen était en passe d'enregistrer sa plus forte baisse en six ans, avec un recul de 11.2%.

Les marchés ont été ébranlés par la crainte que la guerre ne dure plus longtemps que prévu, poussant les investisseurs vers des actifs plus sûrs comme la trésorerie.

La tourmente a également entraîné une hausse des rendements obligataires mondiaux et du dollar américain.

Les rendements des Treasuries américains ont augmenté d'environ 18 points de base cette semaine, leur plus forte hausse en près d'un an, tandis que le dollar était en voie d'enregistrer sa plus forte progression hebdomadaire en 16 mois.

Les marchés de l'énergie ont été parmi les plus affectés.

Le Brent se négociait autour de $84 le baril, en forte hausse par rapport à environ $69 une semaine plus tôt, tandis que le brut américain a brièvement atteint un plus haut sur 20 mois en début de semaine.

Trump adopte un ton plus dur envers la direction iranienne

Le contexte géopolitique reste un moteur clé de la volatilité des marchés.

Le président américain Donald Trump a indiqué qu'il aimerait voir la direction de l'Iran remplacée, affirmant qu'il avait des candidats potentiels en tête pour la future direction du pays.

"Nous voulons intervenir et tout nettoyer," a déclaré Trump à NBC News lors d'un entretien téléphonique. "Nous ne voulons pas de quelqu'un qui reconstruirait sur une période de 10 ans."

"Nous voulons qu'ils aient un bon dirigeant. Nous avons des personnes qui, je pense, feraient du bon travail," a-t-il ajouté, refusant de nommer qui que ce soit.

Trump a également déclaré qu'il surveillait des individus susceptibles de prendre des rôles de direction en Iran.

"Nous les regardons, oui," a-t-il dit.

Cependant, le président a minimisé les spéculations sur une possible invasion terrestre.

"C'est une perte de temps. Ils ont tout perdu. Ils ont perdu leur marine. Ils ont perdu tout ce qu'ils pouvaient perdre," a-t-il déclaré.

Par ailleurs, le secrétaire à la Défense Pete Hegseth a déclaré que le rythme et l'intensité des frappes militaires américaines se poursuivraient.

Les États du Golfe réexaminent leurs investissements à l'étranger face au coût de la guerre

Le conflit crée également des tensions financières dans la région du Golfe, incitant les gouvernements à revoir leurs engagements d'investissement, a rapporté le Financial Times.

Des responsables cités dans le reportage ont indiqué que plusieurs États du Golfe examinaient leurs investissements et contrats à l'étranger pour déterminer comment gérer la pression économique provoquée par la guerre.

« Un certain nombre de pays du Golfe ont entamé un examen interne pour déterminer si des clauses de force majeure peuvent être invoquées dans les contrats actuels, tout en réexaminant les engagements d'investissement actuels et futurs afin d'alléger une partie de la tension économique anticipée liée à la guerre actuelle », a déclaré un responsable du Golfe.

La révision pourrait affecter un large éventail d'engagements financiers, y compris des investissements dans des entreprises étrangères, des parrainages sportifs et des projets soutenus par les gouvernements.

Les perturbations de la production pétrolière et l'augmentation des dépenses de défense figurent parmi les facteurs exerçant une pression sur les budgets gouvernementaux.

La guerre a déjà perturbé la navigation dans le détroit d'Hormuz, une route critique pour les approvisionnements énergétiques mondiaux.

Au moins dix pétroliers ont été touchés dans le Golfe, tandis que le Qatar a déclaré la force majeure après avoir suspendu la production dans une importante installation de gaz naturel liquéfié à la suite d'une attaque de drone.

Le rallye du Bitcoin marque une pause près de la résistance technique à $74,000

Les marchés des cryptomonnaies ont également reflété un environnement macroéconomique incertain.

Le Bitcoin avait bondi en début de semaine, passant d'environ $64,000 à un pic proche de $74,000 en seulement cinq jours. Toutefois, le rallye s'est essoufflé et la cryptomonnaie est retombée vers environ $70,369 pendant les heures de négoce asiatiques.

Les analystes techniques ont pointé une résistance autour du niveau de retracement de Fibonacci à 61.8% et de la moyenne mobile à 50 jours comme des barrières clés.

Alex Kuptsikevich, analyste en chef chez FxPro, a déclaré que le rejet suggérait que le rallye avait été largement poussé par des liquidations de positions courtes.

Il a noté que "les haussiers doivent encore convaincre la communauté que le marché baissier est terminé", ajoutant que la hausse avait été alimentée par des baissiers qui "ont placé leurs stops trop près du prix du marché".

Des analystes de Bitunix ont indiqué que des grappes de liquidations définissent désormais une fourchette de négociation potentielle, avec des positions longues à effet de levier positionnées près de $70,000 et des pools de liquidité supplémentaires autour de $64,000.

Le contexte macroéconomique plus large reste difficile pour les cryptomonnaies.

Le niveau des $70,000 apparaît désormais comme un test clé pour le Bitcoin.

Le maintien au-dessus de ce niveau pourrait confirmer la récente cassure, tandis qu'une chute en dessous pourrait remettre la zone de support à $64,000 au centre de l'attention.