Czy ETF TSLY jest lepszym zakupem niż akcje TSLA przed publikacją wyników?

ETF YieldMax TSLA Option Income Strategy (TSLY) znajdzie się w centrum uwagi w tym tygodniu po opublikowaniu przez Teslę wyników finansowych. Fundusz stracił około 18% od swojego najwyższego poziomu w tym roku i waha się w okolicach najniższego punktu od 4 grudnia. Czy więc ETF TSLY jest dobrym inwestowaniem w tym roku?

Czym jest TSLY ETF?

TSLY ETF to jeden z wielu funduszy inwestujących w pojedyncze akcje, które pojawiły się w ciągu ostatnich kilku lat. Jego celem jest umożliwienie posiadaczom funduszu inwestowania w daną spółkę i otrzymywania miesięcznych dywidend.

Tesla nie wypłaca dywidend, ponieważ wciąż znajduje się na etapie wzrostu. Inwestorzy nastawieni na dochody przeznaczają gotówkę na TSLY, aby otrzymywać comiesięczne wypłaty, które mogą reinwestować lub wykorzystywać do płacenia rachunków.

Dane pokazują, że TSLY generuje około 85% zysku, co jest znacznie wyższym wskaźnikiem niż w przypadku większości spółek dywidendowych. Udało się to osiągnąć poprzez inwestowanie w akcje Tesli i sprzedaż opcji kupna akcji.

Zasada działania funduszu ETF z opcją kupna jest prosta: fundusz zyskuje, gdy akcje rosną i generuje miesięczną premię, która następnie jest wypłacana akcjonariuszom jako dywidenda.

Opcja kupna to instrument finansowy, który daje inwestorom prawo, ale nie obowiązek, zakupu aktywów przed upływem terminu ważności. Załóżmy więc, że akcje są notowane po 10 USD, a Ty masz opcję kupna. W takim przypadku, jeśli ich cena spadnie do 9 USD, opcja kupna stanie się nieważna, ponieważ zakup na otwartym rynku będzie tańszy.

Jeśli akcje wzrosną, to skorzystasz na zakupie ich po niższej cenie. Ryzyko jednak polega na tym, że akcje wzrosną i przekroczą cenę wykonania. W takim przypadku inwestorzy tracą okazję do dłuższego posiadania akcji.

Podgląd wyników finansowych Tesli

Głównym katalizatorem dla funduszu TSLT ETF w tym tygodniu będą zbliżające się wyniki finansowe zaplanowane na środę. Te liczby dostarczą więcej informacji na temat jego wyników i tego, czego można się spodziewać w nadchodzących miesiącach.

Dostawy Tesli nie były dobre, ponieważ wzrosła konkurencja, a popyt na pojazdy elektryczne osłabł. W 2024 roku dostarczono 1,77 mln pojazdów, w porównaniu z ponad 1,78 mln rok wcześniej, co było pierwszym przypadkiem spadku dostaw.

Wyniki za trzeci kwartał pokazały, że przychody z sektora motoryzacyjnego wzrosły o 2% do 20 miliardów dolarów, podczas gdy przychody z sektora wytwarzania, magazynowania i usług energetycznych wzrosły odpowiednio o 52% i 29%. Łączne przychody wzrosły o 8% do 25,18 miliarda dolarów.

Po tym raporcie akcje Tesli wzrosły, ponieważ firma przedstawiła swój biznes robotaxi i wyraziła nadzieję na budowę tańszych pojazdów. Inwestorzy przyjęli z entuzjazmem również rozwój jej działalności w zakresie kredytów węglowych.

29 analityków śledzonych przez Yahoo Finance szacuje średni przychód na poziomie 27 miliardów dolarów, co stanowi wzrost o 7% w porównaniu z tym samym kwartałem w 2023 roku. Oczekują również, że roczny przychód wyniesie 100 miliardów dolarów, a w tym roku wzrośnie do 115 miliardów dolarów.

Czytaj więcej: Dlaczego sprzedaż Tesli ma spowolnić w 2025 roku

Czy więc TSLY ETF to dobry zakup przed publikacją wyników?

Ludzie kupują TSLY i podobne fundusze głównie ze względu na ich znaczną rentowność dywidendową. Dlatego TSLY jest dobrą inwestycją.

Jednak dla inwestorów, którzy biorą pod uwagę całkowity zwrot, rozsądniej jest inwestować w TSLA niż w TSLY. Historia pokazuje, że TSLA zawsze generuje wyższe zyski niż TSLY. Na przykład TSLA wzrosła o 108% w ciągu ostatnich 12 miesięcy, podczas gdy TSLY wzrosła o 56%.

Sytuacja mogłaby się zmienić, gdyby akcje Tesli odnotowały w tym roku wzrost. W takim okresie idealnym rozwiązaniem byłoby posiadanie akcji TSLY i korzystanie z miesięcznych dystrybucji.

Środkowym rozwiązaniem jest zainwestowanie w oba aktywa, przy czym większość gotówki powinna trafić do TSLY, a reszta do TSLA.