Warum stürzte die Tesla-Aktie um 6 % ab und warum ist sie immer noch ein Favorit im Einzelhandel?

Die Tesla-Aktie setzte am Donnerstag ihre jüngste Talfahrt fort und fiel zusammen mit den allgemeinen Marktverlusten stark.

Die Aktien des Elektrofahrzeugherstellers fielen im Mittagshandel um 6,2% auf 403,87 $, was einem Minus von 26,73 $ entspricht, was sie laut Dow Jones Market Data zur Aktie mit der schlechtesten Performance im Nasdaq 100 macht.

Der breitere Markt lag ebenfalls im Minus, wobei der SandP 500 um 1,2 %, der Dow Jones Industrial Average um 1 % und der Nasdaq Composite um 1,9 % nachgaben.

Die Tesla-Aktie ist nun in vier der fünf Handelssitzungen seit der Jahreshauptversammlung des Unternehmens am 6. November gefallen, bei der CEO Elon Musk die Zustimmung der Aktionäre für sein massives Vergütungspaket für 2025 sicherte.

Zu Beginn der Sitzung am Donnerstag war die Tesla-Aktie in dieser Woche bereits um 3,4% gefallen.

Die jüngste Schwäche der Aktie folgt auf eine Phase erhöhter Volatilität sowohl bei Tesla als auch bei anderen großen Technologietiteln, da die Anleger die Unternehmensentwicklungen und den Stimmungsumschwung im Bereich der künstlichen Intelligenz abwägen.

Privatanleger bleiben optimistisch

Trotz des jüngsten Rückgangs genießt Tesla weiterhin eine starke Unterstützung von Kleinanlegern.

Laut dem am Mittwoch veröffentlichten Retail Radar-Bericht von JPMorgan haben Privatanleger in der vergangenen Woche rund 1,1 Milliarden US-Dollar mehr Tesla-Aktien gekauft als verkauft.

Kleinanleger, die etwa 41 % der börsennotierten Tesla-Aktien besitzen, sind seit langem eine Schlüsselkraft für die Aktienperformance des Unternehmens.

Diese Zahl ist deutlich höher als der durchschnittliche Einzelhandelsbesitz im gesamten SandP 500, der bei etwa 5 % liegt, und deutlich über dem Durchschnitt von 25 % für andere Unternehmen der sogenannten "Magnificent Seven"-Gruppe von Tech-Giganten.

Die starke Beteiligung von Privatanlegern spielte auch eine entscheidende Rolle für das Ergebnis der Aktionärsversammlung in der vergangenen Woche, bei der die Anleger mit überwältigender Mehrheit – mit einer Mehrheit von etwa drei zu eins – für Musks Gehaltszuerkennung in Höhe von fast 1 Billion US-Dollar für 2025 stimmten.

Der Bericht von JPMorgan zeigt, dass Tesla neben Nvidia, Meta Platforms, AMD, CoreWeave, Oracle und Apple nach wie vor einer der Top-Picks unter den kleineren Investoren ist, alles Unternehmen, die stark in den KI-Ausbau von Rechenzentren und Hardware-Infrastrukturen involviert sind.

KI-Investitionen und Marktkontext

Die wachsenden KI-Ambitionen von Tesla, insbesondere in den Bereichen selbstfahrende Technologie und humanoide Robotik, ziehen weiterhin die Aufmerksamkeit der Anleger auf sich.

Der jüngste Abschwung der Aktie kommt jedoch inmitten einer breiteren Unsicherheit im Technologiesektor, wo die Bewertungen von KI-Unternehmen Rekordhöhen erreicht haben.

Elon Musks KI-Unternehmen xAI hat kürzlich 15 Milliarden US-Dollar aufgebracht und damit eine Finanzierungsrunde von 10 Milliarden US-Dollar ergänzt, die im September gemeldet wurde und das Unternehmen mit 200 Milliarden US-Dollar bewertete, so ein CNBC-Bericht.

Dem Bericht zufolge wird ein Großteil des neuen Kapitals in den Erwerb von GPUs fließen, den fortschrittlichen Chips, die groß angelegte Sprachmodelle und die KI-Entwicklung antreiben.

Der Anstieg der KI-Bewertungen war weit verbreitet, wobei Anthropic, OpenAI und andere Startups in den letzten Monaten Dutzende von Milliarden Dollar aufgebracht haben.

Obwohl die Begeisterung nach wie vor groß ist, warnen einige Analysten, dass das schnelle Tempo der Kapitalzuflüsse zur kurzfristigen Marktvolatilität beitragen könnte.

Auf der jüngsten Versammlung von Tesla stimmten die Aktionäre auch über einen Vorschlag ab, in xAI zu investieren, wobei der General Counsel des Unternehmens, Brandon Ehrhart, mehr Ja- als Nein-Stimmen vermerkte.

Er fügte hinzu, dass Tesla die nächsten Schritte nach dem Ergebnis prüft.

Trotz des kurzfristigen Rückgangs bleibt Tesla eine der am aktivsten gehandelten und am genauesten beobachteten Aktien der Welt, unterstützt von einer engagierten Kleinanlegerbasis und den anhaltenden Bemühungen, EV-Innovationen mit künstlicher Intelligenz zu verschmelzen.