Snap-Aktie sendet bullische Signale vor den Quartalszahlen – kaufen oder verkaufen?

Der Kurs der Snap-Aktie stieg am Montag um 6 % und übertraf damit andere bekannte Unternehmen, nachdem das Management Fortschritte bei Künstlicher Intelligenz (KI) und Virtual Reality bekanntgegeben hatte.

Er kletterte auf $5,15, damit leicht über dem Jahrestief von $3,78. Diese Rallye wird auf die Probe gestellt, wenn das Unternehmen diese Woche seine Zahlen veröffentlicht.

Snap steht vor großen Herausforderungen

Snap unter der Führung von Evan Spiegel steht vor gravierenden Problemen, was erklärt, warum die Aktie von einem Rekordhoch von $83 auf heute $5 gefallen ist.

Im Gegensatz dazu ist Meta Platforms, der größte Konkurrent, zu einem Billionen-Dollar-Schwergewicht geworden.

TikTok verzeichnet ebenfalls eine beeindruckende Wachstumsrate und ist zum weltweit am schnellsten wachsenden Social‑Media‑Unternehmen geworden.

Snaps Hauptproblem ist, dass die jungen Amerikaner, die das Unternehmen in den Anfangsjahren vorangebracht haben, inzwischen zu anderen Plattformen gewechselt sind.

Die jüngsten Ergebnisse zeigten, dass die täglich aktiven Nutzer (DAU) in Nordamerika auf 94 Millionen zurückgingen, nach über 100 Millionen im gleichen Zeitraum ein Jahr zuvor.

Diese Verlangsamung ist wichtig, da das nordamerikanische Segment den größten Umsatz erzielt.

Der durchschnittliche Umsatz pro Nutzer (ARPU) in der Region liegt bei $10,80.

Im Vergleich dazu ist derselbe Wert im schneller wachsenden Rest der Welt auf $1,24 gestiegen. Das europäische Geschäft weist einen ARPU von $3,04 auf.

Snap erzielt den Großteil seines Umsatzes in Nordamerika, der durch die sinkende Nutzeraktivität beeinträchtigt werden könnte.

Das Geschäft erwirtschaftete über $1,02 Milliarden, ein Plus von 6% gegenüber dem gleichen Zeitraum ein Jahr zuvor. Diese Wachstumsrate lag unter der globalen Zahl von 10%.

Das Problem ist, dass es für Snap möglicherweise nicht möglich ist, sein nordamerikanisches Geschäft erneut kräftig anzukurbeln.

Zum einen sind die von ihm adressierten jungen Nutzer größtenteils zu TikTok und Instagram weitergezogen. Seine KI‑ und VR‑Investitionen könnten sich langfristig ebenfalls nicht auszahlen.

Snap veröffentlicht diese Woche die Quartalszahlen

Der bevorstehende Ergebnisbericht wird voraussichtlich mehr Einblick in das Geschäft geben.

Analysten an der Wall Street prognostizieren, dass Snaps Geschäft im ersten Quartal $1,53 Milliarden erwirtschaftete, ein Plus von 11,8% gegenüber dem Vorjahr.

Obwohl beeindruckend, ist dieses Wachstumstempo deutlich langsamer als in der Vergangenheit.

Die durchschnittliche Schätzung für den Jahresumsatz liegt bei $6,7 Milliarden, ein Plus von 13% gegenüber dem Vorjahr.

Wichtig ist, dass die Turnaround‑Investitionen des Unternehmens zu höheren Kosten und fehlender Profitabilität geführt haben. Geschätzt wird ein Verlust je Aktie von $0,08.

Das erklärt, warum ein prominenter Aktivist das Unternehmen zu Kostensenkungen drängt.

Die Snap-Aktie ist für ihre Volatilität bekannt, wenn das Unternehmen seine Zahlen veröffentlicht.

Beispielsweise fiel sie nach der letzten Veröffentlichung um 12% und sprang nach dem vorherigen Bericht um 18%.

Davor stürzte sie nach der Veröffentlichung der Zahlen von $9,56 auf $7,15 ab.

Technische Analyse des Snap-Aktienkurses

Snap-Aktienchart | Quelle: TradingView

Das Tageschart zeigt, dass sich der Snap-Aktienkurs in den letzten Tagen gut entwickelt hat.

Er ist von einem März‑Tief von $3,80 auf heute $5,15 gestiegen.

Ein genauerer Blick zeigt, dass sich ein bullisches "Engulfing"‑Muster gebildet hat, das oft zu weiteren Gewinnen führt.

Es hat außerdem eine umgekehrte Kopf‑Schulter‑Formation ausgebildet.

Daher ist es wahrscheinlich, dass die Aktie weiter steigt, möglicherweise bis zum wichtigen Widerstandslevel bei $6,90, dem niedrigsten Stand im September letzten Jahres.

Eine solche Bewegung würde einem Anstieg von 34% gegenüber dem aktuellen Niveau entsprechen.