Dow steigt um 390 Punkte, US-Aktien legen trotz Öl-, Fed- und Iran-Sorgen zu

US-Aktien eröffneten am Donnerstag im Plus, obwohl Anleger gemischte Unternehmenszahlen, steigende Ölpreise und erneute Spannungen zwischen den USA und dem Iran bewerteten.

Der Dow Jones Industrial Average kletterte um 392 Punkte. Der S&P 500 gewann 0,53 % , während der Nasdaq Composite 0,63 % zulegte.

Anleger blieben auf Entwicklungen im Nahen Osten fokussiert, da anhaltende militärische Gefechte zwischen den USA und dem Iran Sorgen um Energieversorgung und Inflation schürten.

Die Brent-Rohöl-Futures stiegen am Donnerstag um 1,22 % und setzten damit ihre Zugewinne zum vierten Handelstag in Folge fort.

Ölpreise halten Inflationssorgen im Fokus

Höhere Rohölpreise haben die Sorge verstärkt, dass ein andauernder Konflikt im Nahen Osten den Inflationsdruck verschärfen und die Wahrscheinlichkeit höherer Zinsen erhöhen könnte.

Die Futures auf West Texas Intermediate (WTI) notierten etwa 1 % höher bei rund 92 $ pro Barrel, während Brent-Futures über 96 $ zulegten.

Steigende Energiepreise haben zuletzt zu Aufwärtsdruck bei den Renditen von US-Staatsanleihen beigetragen, da Anleger die möglichen Auswirkungen auf die Inflation bewerten.

Der Markt beobachtet zudem die Entwicklungen rund um die Federal Reserve.

Händler haben in der vergangenen Woche ihre Erwartungen für eine Zinserhöhung im September deutlich nach oben geschraubt; diese Erwartungen lockerten sich jedoch am Donnerstag nach Äußerungen von Fed-Gouverneur Christopher Waller, die eine Unterstützung dafür signalisierten, die Zinsen unverändert zu lassen, falls die kommenden Inflationsdaten keine Überraschung bringen.

Fed-Funds-Futures zeigten eine 54,6 % Wahrscheinlichkeit für eine Zinserhöhung bei der Sitzung im September, nach 63,2 % am Vortag.

Die Rendite der 10-jährigen US-Staatsanleihe lag am Donnerstag bei rund 4,75 %, nachdem sie am Mittwoch kurzfristig 4,818 % erreicht hatte — den höchsten Stand seit November 2023.

Auch die Rendite der zweijährigen US-Staatsanleihe erreichte während der Sitzung am Mittwoch den höchsten Stand seit Januar 2025.

Broadcom fällt, Snowflake steigt stark

Die Unternehmenszahlen lieferten Anlegern gemischte Signale. Broadcom-Aktien fielen um etwa 5,6 % im Handel, nachdem das Halbleiterunternehmen eine Umsatzprognose für das vierte Quartal vorgelegt hatte, die hinter den Erwartungen der Wall Street zurückblieb.

Die Ergebnisse hoben die hohen Erwartungen an Unternehmen hervor, die im Zentrum der KI-Investitionswelle stehen.

Snowflake hingegen lieferte ein stärkeres Signal. Die Aktien stiegen im Handel um mehr als 21 %, nachdem das Softwareunternehmen besser als erwartete Ergebnisse und Umsätze für das zweite Quartal gemeldet und eine starke Prognose abgegeben hatte.

Weitere Softwarewerte zogen ebenfalls an: ServiceNow gewann 6,11 %, während Salesforce und Adobe um etwa 3,14 % bzw. 3,7 % zulegten.

Die gegensätzlichen Reaktionen auf Broadcom und Snowflake trugen zur uneinheitlichen Stimmung unter Technologiewerten bei, da Anleger weiterhin prüfen, ob KI-bezogene Ausgaben erhöhte Erwartungen stützen können.

Arbeitsmarktdaten stehen an, während Märkte September-Risiken abwägen

Anleger richten nun ihren Blick auf den US-Arbeitsmarktbericht am Freitag, um weitere Hinweise auf die Wirtschaft und den geldpolitischen Kurs der Federal Reserve zu erhalten.

Die Erwartungen an die Daten werden jedoch durch den anhaltenden Fokus der Zentralbank auf die Inflation gedämpft.

Ein andauernder Konflikt im Nahen Osten könnte die Perspektive weiter verkomplizieren, falls höhere Energiepreise den Inflationsdruck erhöhen.

Der japanische Yen verstärkte sich am Donnerstag ebenfalls deutlich gegenüber dem US-Dollar und stieg um mehr als 1 % auf rund 156,1 Yen je Dollar.

Der Anstieg des Yen trug zu einem breiteren Rückgang der globalen Anleiherenditen bei.

Die Wall Street startete in den Donnerstag, nachdem die führenden US-Indizes in der vorangegangenen Sitzung eine dreitägige Verlustserie beendet hatten.

Trotz dieser Erholung ist der September historisch gesehen ein schwacher Monat für Aktien. Neun der 40 größten Tagesverluste in der Geschichte des S&P 500 ereigneten sich im September.