Meilleurs ETF à acheter : positions défensives face à la crise au Moyen-Orient

Les tensions géopolitiques croissantes au Moyen-Orient, conjuguées à la hausse des prix du pétrole et à la résurgence des inquiétudes sur l'inflation, redessinent la stratégie des investisseurs en 2026.

Avec la volatilité en hausse et la confiance des consommateurs en baisse, les acteurs du marché se tournent de plus en plus vers des actifs défensifs pour préserver le capital et gérer le risque.

Le conflit en cours a perturbé les chaînes d'approvisionnement en énergie, notamment en raison de la fermeture du détroit d'Ormuz, entraînant la hausse des cours du brut et compliquant les perspectives d'inflation et de taux d'intérêt.

Avec des indices plus larges comme le S&P 500 et le Dow Jones Industrial Average en baisse de plus de 3% cette année, les fonds négociés en bourse (ETF) offrant stabilité, revenus et protection contre l'inflation gagnent en importance.

Les ETF à dividendes en tête des performances et de l'attrait pour le revenu

Les ETF axés sur les dividendes se sont imposés comme les meilleurs performers parmi les choix défensifs, offrant à la fois du revenu et de la résilience sur des marchés volatils.

Le Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD) se distingue avec une performance depuis le début de l'année de 10%, ce qui en fait le meilleur fonds parmi ceux cités dans cet article. 

Son orientation vers des sociétés de haute qualité, aux bilans solides et aux distributions régulières, a soutenu à la fois l'appréciation du capital et la génération de revenus.

De même, le Vanguard High Dividend Yield ETF (VYM) offre une exposition diversifiée à des entreprises aux distributions de dividendes supérieures à la moyenne. 

Dans un contexte où l'inflation érode le pouvoir d'achat et où les baisses de taux restent incertaines, les ETF à dividendes sont de plus en plus considérés comme une allocation de base pour les investisseurs recherchant des rendements stables et une protection à la baisse.

Les services publics offrent stabilité et gains réguliers

Les services publics ont également affiché de solides performances, bénéficiant de leurs caractéristiques défensives et d'une demande prévisible.

Le Utilities Select Sector SPDR Fund (XLU) a progressé de 5.6% depuis le début de l'année, surperformant de nombreux autres segments à faible volatilité. 

Le caractère essentiel du secteur — fourniture d'électricité, d'eau et de gaz — garantit des flux de revenus relativement stables même en cas de ralentissement économique.

L'iShares US Utilities ETF (IDU), qui a progressé de plus de 4%, offre une exposition plus large au sein du secteur, aidant les investisseurs à diversifier tout en conservant une posture défensive.

Alors que l'incertitude persiste sur l'inflation et la croissance, les services publics continuent d'attirer des flux d'investissement en tant qu'allocation refuge.

Les produits de consommation de base restent résilients malgré un sentiment faible

Les produits de consommation de base ont bien résisté alors que les ménages privilégient les dépenses essentielles dans un environnement économique difficile.

Le Consumer Staples Select Sector SPDR Fund (XLP) a gagné plus de 4.7% depuis le début de l'année, soutenu par un fort pouvoir de fixation des prix au sein des grandes entreprises établies du secteur.

De même, l'iShares US Consumer Staples ETF (IYK), en hausse d'environ 4.5%, fournit une exposition diversifiée à des entreprises produisant des biens de première nécessité tels que l'alimentation, les boissons et les produits ménagers.

Alors que la hausse des coûts du carburant et l'incertitude généralisée pèsent sur les dépenses discrétionnaires, les ETF de produits de consommation de base devraient rester une allocation défensive clé pour les investisseurs.

Les ETF adossés à l'or offrent une couverture contre l'inflation et les risques géopolitiques

Les ETF adossés à l'or continuent de jouer un rôle important comme couverture contre l'inflation et les risques géopolitiques, même si un dollar plus fort et l'atténuation des attentes de baisse de taux ont limité les gains.

Le SPDR Gold Shares (GLD) et l'iShares Gold Trust (IAU) ont tous deux gagné plus de 4% cette année, reflétant l'intérêt soutenu des investisseurs pour les actifs refuge.

Le rôle historique de l'or comme réserve de valeur le rend particulièrement pertinent en période de volatilité des devises et de pressions inflationnistes accrues. 

Avec des risques d'inflation accrus en raison de la hausse des coûts énergétiques, une exposition aux ETF or peut aider à équilibrer les portefeuilles et à atténuer les risques à la baisse.