Dari kilang ke pelabuhan: bagaimana tarif Trump membentuk semula penghantaran global

Hantu tarif perdagangan yang mahal, yang pernah menjadi kenangan yang menyakitkan bagi perniagaan seperti pengeluar bahan termaju UK Goodfellow, telah kembali menghantui rantaian bekalan global.

Semasa penggal pertama Donald Trump, levi tiba-tiba ke atas keluli dan aluminium menambah kira-kira £100,000 kepada satu penghantaran pertengahan perjalanan merentasi Atlantik. Pedih itu tidak dapat dilupakan.

Kali ini, apabila ancaman tarif jangka kedua baharu muncul, syarikat yang berpangkalan di Cambridge itu melihat pelanggan secara proaktif mencari cara untuk mempercepatkan pesanan.

“Kami mengadakan perbualan dengan orang ramai tentang sama ada [pesanan] boleh dipercepatkan untuk menarik mereka ke hadapan,” Andrew Watson, ketua pegawai kewangan Goodfellow, mengakui batasan yang dikenakan oleh masa utama pembuatan dalam laporan yang diterbitkan oleh The Guardian.

Perasaan déjà vu ini, dan perebutan untuk mendahului potensi kenaikan kos, telah dimainkan di pelbagai industri di seluruh dunia dalam beberapa minggu kebelakangan ini.

Menavigasi maze tarif

Pembekal secara global tergesa-gesa untuk memindahkan barangan ke AS sebelum pengumuman “hari pembebasan” Trump yang dijangkakan, usaha terburu-buru untuk melindungi margin daripada tugas yang berpotensi melumpuhkan.

Walaupun Rumah Putih akhirnya mengumumkan jeda 90 hari pada tarif tambahan untuk kebanyakan negara kecuali China, kerosakan itu boleh dikatakan berlaku.

Irama perdagangan antarabangsa yang mantap telah menjadi kucar-kacir, meninggalkan jejak kegawatan pasaran dan ketidakpastian yang mendalam.

Skala besar tarif yang dicadangkan pada mulanya menarik perhatian ramai, memaksa pengeluar – daripada pengeluar alat ganti kereta kepada pembuat coklat – mengambil langkah reaktif.

Syarikat-syarikat berebut untuk mengalihkan stok tambahan atau mengalihkan semula produk sepenuhnya, menyebabkan lonjakan ketara dalam kos kontrak penghantaran jangka pendek dan pengangkutan udara apabila kapasiti diperketatkan. Syarikat coklat gergasi Switzerland Lindt & Sprüngli, misalnya, menghantar inventori tambahan dari kilang AS di New Hampshire ke Kanada terlebih dahulu untuk memintas tarif Kanada yang membalas.

Seorang jurucakap mengesahkan kepada penerbitan yang sama bahawa Lindt sedang “menilai strategi penyumberan global kami untuk Kanada untuk melindungi bekalan.”

Lonjakan jangka pendek, peralihan jangka panjang

Kemeruapan ini serta-merta dicerminkan dalam kos penghantaran.

Peter Sand, ketua penganalisis di Xeneta, memaklumkan The Guardian, bahawa industri dinamik: “Jumlah ketidakpastian yang besar sentiasa membawa peluang kepada pembawa untuk mengambil kesempatan daripada situasi yang tidak diingini… selalunya dengan kadar mendaki.”

Data daripada firma analitik perkapalan menggambarkan perkara ini dengan jelas.

Pada 1 April, kadar spot purata untuk kontena standard 40 kaki (FEU) dari China melonjak 9% kepada $322 untuk Pantai Timur AS dan 16% yang ketara kepada $383/FEU untuk Pantai Barat.

Pengangkutan udara juga merasakan tekanan, dengan kadar spot dari Vietnam ke AS meningkat 8% dan dari China ke AS meningkat 5% pada minggu pertama bulan April.

Walaupun kadar spot dijangka kekal tidak stabil dalam tempoh terdekat, mendorong pelabuhan untuk bersiap sedia menghadapi potensi kesesakan, penganalisis meramalkan gambaran jangka panjang yang berbeza.

Memandangkan AS dan China kekal berakar umbi dalam pertikaian perdagangan mereka yang semakin meruncing, permintaan untuk penghantaran antara kedua-dua kuasa ekonomi itu diramalkan merosot, berkemungkinan akan menurunkan kadar kontrak jangka panjang akhirnya.

Kesesakan membina apabila kontrak bergantung pada keseimbangan

Memandangkan gangguan serta-merta, tarif ke atas barangan tertentu seperti keluli, aluminium dan kereta tidak termasuk dalam penangguhan hukuman 90 hari. Ini mendorong tindakan segera daripada pengeluar kereta utama.

Jaguar Land Rover dan Audi menghentikan sementara eksport ke AS, mewujudkan kesesakan segera di hab pengangkutan utama.

Bremerhaven di Jerman, salah satu pelabuhan pengendalian kenderaan terbesar di dunia yang memproses 1.5 juta kenderaan setiap tahun, melaporkan “peningkatan sedikit dalam stok eksport.”

Walaupun pemiliknya, BLG, menegaskan ruang masih tersedia, ia mengakui bahawa pembuat kereta dan pengirim membuat keputusan “notis ringkas” tentang kenderaan yang benar-benar akan menaiki kapal ke AS.

Pergolakan ini berlaku pada saat yang sangat terdedah kepada pengimport.

Mac dan April biasanya apabila syarikat AS mengunci kontrak perkapalan jangka panjang tahunan yang penting, yang ditetapkan untuk bermula 1 Mei. Kontrak ini penting untuk perniagaan yang memerlukan pengangkutan yang boleh dipercayai dan kos efektif untuk jumlah yang besar.

“Masanya tidak boleh menjadi lebih teruk,” kata Peter Sand Xeneta.

Ramai yang menahan jika boleh dan lebih bergantung pada pasaran spot, mengelak daripada mengikat diri mereka ke dalam kontrak untuk volum di lorong perdagangan yang mungkin tidak menguntungkan mereka seminggu atau sebulan dari sekarang.

Lencongan perdagangan dan lambakan ketakutan

Di sebalik perebutan jangka pendek, perniagaan sedang memulakan proses yang kompleks, selalunya berbilang tahun untuk memikirkan semula rantaian bekalan mereka.

Matlamatnya adalah untuk mengurangkan pendedahan kepada laluan yang terjejas oleh tarif, tetapi seperti yang diberi amaran oleh pakar, mencari pembekal alternatif dan mewujudkan rangkaian baharu bukanlah satu suis yang mudah.

Perniagaan “cuba memahami kesan cara mengurus rantaian bekalan mereka,” kata Marco Forgione, ketua pengarah Institut Bertauliah Eksport & Perdagangan Antarabangsa.

Beliau menjangkakan “pengalihan perdagangan” yang ketara apabila syarikat mencari pertumbuhan dalam pasaran lain jauh dari AS.

Lencongan ini membawa risikonya sendiri, terutamanya untuk wilayah seperti Kesatuan Eropah.

Pakar memberi amaran bahawa tanpa tindakan pantas untuk mengukuhkan halangan perdagangannya sendiri, Eropah boleh menjadi penerima lebihan barangan China yang tidak dapat memasuki pasaran AS – secara berkesan, tempat pembuangan.

Pelabuhan Antwerp-Bruges di Belgium telah pun bergelut dengan kemasukan besar-besaran kenderaan elektrik China selama berbulan-bulan, walaupun sebelum gelombang tarif terbaru ini.

“UK, dan lain-lain, perlu mengukuhkan kawalan mereka terhadap peningkatan tumpuan daripada pembekal China yang perlu melupuskan produk yang asalnya bertujuan untuk pasaran AS,” Ian Worth, pengarah kastam di Crowe, menasihati The Guardian.

Walaupun berpotensi menurunkan harga pengguna dalam jangka pendek, lambakan sedemikian boleh menjejaskan usaha pembuatan domestik.

Ribut baru membuak: cadangkan bayaran pelabuhan

Menambah satu lagi lapisan kerumitan, cadangan berasingan daripada Pejabat Perwakilan Perdagangan AS (USTR) mengancam gangguan selanjutnya.

Yuran pelabuhan yang mahal, berpotensi sekitar $1 juta setiap panggilan, telah dicadangkan untuk kapal buatan China yang berlabuh di pelabuhan AS.

Bertujuan untuk menggiatkan semula pembinaan kapal Amerika, langkah itu menyasarkan realiti bahawa kebanyakan syarikat perkapalan global utama sangat bergantung pada kapal buatan China.

Cadangan itu mencetuskan tindak balas industri yang ketara, dengan amaran bahawa ia akan menaikkan harga pengguna, menjejaskan eksport pertanian AS dan menjejaskan pekerjaan pekerja dok jika kapal mengurangkan panggilan pelabuhan AS mereka (pada masa ini purata empat setiap pelayaran dari Asia).

Walaupun USTR dilaporkan telah menyatakan bahawa ia sedang mempertimbangkan semula yuran, dengan lebih jelas dijangka tidak lama lagi, ia mewakili satu lagi potensi pergolakan.

Buat masa ini, satu-satunya kepastian untuk perniagaan yang melayari arus perdagangan global diteruskan, ketidakpastian yang meresap.