تحليل سعر سهم شركة Unilever: يوم 25 يوليو سيكون حاسمًا

حقق سعر سهم يونيليفر (NYSE: UL) أداءً جيدًا هذا العام. وقد ارتفع لمدة تسعة أشهر متتالية، مما دفعه إلى أعلى نقطة على الإطلاق. قفز إلى أعلى مستوى له عند 57.68 دولارًا في نيويورك وتفوق على شركات أخرى مثل Procter & Gamble (PG)، وColgate-Palmolive (CG)، وClorox.

أسهم يونيليفر ضد كولجيت ضد بروكتر أند غامبل ضد كلوروكس

إن تحول شركة يونيليفر جارٍ

في حين أن أداء أسهم شركة Unilever كان جيدًا هذا العام، إلا أن أداءها كان أقل من أداء السوق في العقد الماضي. على سبيل المثال، ارتفعت بنسبة 80% في العقد الماضي، في حين ارتفعت أسعار شركتي بروكتر آند جامبل وكولجيت بأكثر من 140% في نفس الفترة.

حدث هذا الأداء مع انتقال الشركة من أزمة إلى أخرى. على سبيل المثال، في وقت سابق من هذا العام، أغلقت الشركة عملياتها النيجيرية مع ارتفاع تكلفة ممارسة الأعمال التجارية مع انخفاض قيمة النايرا النيجيرية.

كما واجهت تحديات كبيرة في قسم Ben & Jerry. وفي وقت سابق من هذا العام، قررت الشركة تحويلها إلى شركة منفصلة. وستخرج أيضًا من شركات الآيس كريم الأخرى مثل Magnum وCornetto.

كما أعلنت الشركة عن المزيد من الإجراءات لتعزيز أعمالها. على سبيل المثال، فهي بصدد تسريح 7500 وظيفة مكتبية في محاولة لخفض التكاليف وتعزيز الإنتاجية. وتأمل أن تؤدي هذه التخفيضات في الوظائف إلى توفير 800 مليون يورو في التكاليف.

ولذلك، فمن المحتمل أن يرتفع السهم لأن المستثمرين يتوقعون أن يؤدي هذا التحول إلى نتائج مع مرور الوقت.

شركة يونيليفر هي شركة ذات جودة عالية

تعتبر شركة يونيليفر من أهم الشركات على مستوى العالم. وتمتلك بعضًا من العلامات التجارية الأكثر شهرة في الصناعة مثل Axe وCloseup وDermalogica وHellman’s وLux وOmo. تحقق بعض هذه العلامات التجارية مثل Dove وKnorr وHellman’s مبيعات سنوية تزيد عن مليار دولار.

أظهرت أحدث النتائج أن أعمالها حققت نتائج جيدة في الربع الأول، مدعومة بنمو الحجم.

وارتفع إجمالي حجم مبيعاتها بنسبة 1.4% ليصل إلى 15 مليار يورو، مدعومًا بأعمال التجميل والرفاهية التي ارتفعت إيراداتها بنسبة 3.1% لتصل إلى 3.2 مليار يورو. وتلاها قطاع الآيس كريم الذي ارتفعت إيراداته بنسبة 2.7% إلى 1.8 مليار يورو بينما ارتفعت إيرادات قطاع التغذية إلى 3.4 مليار يورو.

وتتوقع شركة يونيليفر أن يستمر نمو أعمالها في النمو وإن كان بوتيرة أبطأ. وتتوقع أن يتراوح نمو مبيعاتها الأساسي هذا العام بين 3٪ و 5٪. وتأمل أيضًا أن تستمر هوامشها في الأداء الجيد.

تعد شركة Unilever أيضًا شركة ذات قيمة جيدة حيث تبلغ نسبة السعر إلى الأرباح الآجلة 21.80، وهو أعلى من متوسط التقديرات البالغ 18.4. كما أن مضاعف السعر إلى المبيعات البالغ 2.18 أعلى أيضًا من متوسط القطاع البالغ 1.2. أيضًا، بلغت نسبة EV إلى الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك 15.2، وهي أعلى أيضًا من متوسط القطاع البالغ 14.8.

ويمكن تبرير مقاييس التقييم هذه بهوامش الشركة. ويبلغ هامش الربح الإجمالي 42.2%، وهو أعلى من متوسط القطاع البالغ 35%. كما أن هامش صافي دخلها البالغ 10.8% أعلى أيضًا من متوسط الصناعة البالغ 4.58%.

توقعات سعر سهم يونيليفر

مخطط UL من TradingView

يظهر الرسم البياني الأسبوعي أن سعر سهم UL كان في اتجاه صعودي قوي هذا العام. وتسارع هذا الارتفاع مؤخرًا حيث تحرك فوق نقطة المقاومة الرئيسية عند 55.93 دولارًا، وهو أعلى مستوى سابق له على الإطلاق.

كان التحرك فوق هذا المستوى مهمًا لأنه أبطل نمط القمة المزدوجة الذي كان يتشكل. وظل السهم فوق المتوسطين المتحركين لمدة 50 أسبوعا و 100 أسبوع.

كما أن مؤشر التذبذب الرائع قفز فوق النقطة المحايدة، وهي إشارة صعودية. ارتفع مؤشر القوة النسبية (RSI) فوق نقطة التشبع الشرائي.

ولذلك، فمن المرجح أن يستمر السهم في الارتفاع حيث يستهدف المشترون نقطة المقاومة الرئيسية عند 65 دولارًا. سيكون المحفز الرئيسي التالي للسهم هو أرباحه في 25 يوليو.