Rohstoffe packen ab: Öl springt aufgrund geopolitischer Spannungen, Gold konsolidiert sich in der Nähe von Höchstständen

Die meisten Rohstoffpreise lagen am Freitag im grünen Bereich, wobei Rohöl aufgrund der geopolitischen Spannungen im Nahen Osten und in der Ukraine um mehr als 1% stieg.

Der Goldpreis konsolidierte sich weiter in der Nähe von Allzeithochs, während der Markt auf die geldpolitische Sitzung der US-Notenbank in der nächsten Woche wartet.

Andernorts überstiegen die Kupferpreise an der London Metal Exchange einmal die Marke von 10.000 $ pro Tonne. Händler wären gespannt, ob das rote Metall seine Gewinne verteidigen und in den kommenden Tagen über dem entscheidenden Preispunkt bleiben kann.

Analysten glauben jedoch, dass die Fed-Sitzung in der nächsten Woche ein "zweischneidiges" Schwert für die Preise von Kupfer und Basismetallen ist.

Unterdessen näherten sich die Silberpreise an der COMEX am Freitag der Marke von 43 $ pro Unze, da der Optimismus über Zinssenkungen zunahm.

Ölpreise steigen um 1 %

Beide Öl-Benchmarks stiegen im Laufe des Tages um mehr als 1%, da Angebotsängste den Markt erfassten.

Ein Drohnenangriff zielte auf den russischen Hafen Primorsk, ein wichtiges Öl- und Kraftstoffexportterminal im Nordwesten des Landes. Bei dem Angriff am Freitag gerieten ein Schiff und eine Pumpstation in Brand, wie der Regionalgouverneur mitteilte.

Unterdessen hat die indische Adani Group, der größte private Hafenbetreiber des Landes, Berichten zufolge auf der Angebotsseite Tanker im Rahmen westlicher Sanktionen aus allen ihren Häfen verbannt.

Dieser Schritt könnte sich auf die russische Ölversorgung auswirken. Indien ist der größte Importeur von russischem Öl auf dem Seeweg, von dem ein Großteil auf Tankern transportiert wird, die von der Europäischen Union, den USA und Großbritannien sanktioniert wurden.

Die Internationale Energieagentur (IEA) berichtete am Donnerstag, dass das weltweite Ölangebot in diesem Jahr voraussichtlich schneller als erwartet zunehmen wird.

Dieses beschleunigte Wachstum ist auf die geplanten Produktionssteigerungen der OPEC+ zurückzuführen, einer Gruppe aus der Organisation erdölexportierender Länder und Verbündeten wie Russland.

Umgekehrt behielt der OPEC-Bericht, der später am selben Tag veröffentlicht wurde, seine relativ hohen Prognosen für das Wachstum der Ölnachfrage sowohl für das laufende als auch für das nächste Jahr bei.

Die Einschätzung der OPEC deutet darauf hin, dass die Weltwirtschaft einen robusten Wachstumstrend fortsetzt.

Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels lag der Preis für Rohöl der Sorte West Texas Intermediate bei 63,22 $ pro Barrel, was einem Anstieg von 1,4 % entspricht, während Brent-Öl um 1,6 % auf 67,43 $ pro Barrel zulegte.

Gold konsolidiert sich

Der Goldpreis stieg am Freitag leicht an und näherte sich dem Rekordhoch, das Anfang der Woche erreicht wurde.

Dieser Anstieg ist auf einen schwachen US-Arbeitsmarkt zurückzuführen, der die Erwartungen an mehrere Zinssenkungen in diesem Jahr verfestigt und damit die Nachfrage nach Gold gestützt hat.

Zweifellos wird der Fokus an den Edelmetallmärkten in der nächsten Woche auf der Sitzung der US-Notenbank liegen. Eine Zinssenkung um 25 Basispunkte ist bereits eingepreist.

"Es besteht jedoch ein Restrisiko, dass die Fed einen noch aggressiveren Schritt von 50 Basispunkten unternehmen wird", sagte Thu Lan Nguyen, Leiter des FX- und Rohstoff-Research bei der Commerzbank AG, in einem Bericht.

"Dafür sprechen zum einen die deutliche Abschwächung des Arbeitsmarktes und zum anderen der anhaltend hohe politische Druck", fügte sie hinzu.

US-Präsident Donald Trump hat am Mittwoch den Vorsitzenden der US-Notenbank, Jerome Powell, erneut aufgefordert, die Leitzinsen zu senken.

Kann Kupfer seine Gewinne verteidigen?

"Für Basismetalle ist die Fed-Sitzung unterdessen ein zweischneidiges Schwert", sagte Nguyen.

Eine sehr expansive Sitzung könnte zu Gewinnen bei den Basismetallen führen, da die Aussicht auf deutliche Zinssenkungen die mittelfristigen Wirtschaftsaussichten verbessert, sagte sie.

"Dies dürfte das Aufwärtspotenzial für die Preise begrenzen", so Nguyen.

Mit Spannung werden die anstehenden Zahlen zur Industrieproduktion aus China erwartet. Sollte die Aluminiumproduktion im August, die sich in der Nähe von Rekordhöhen bewegt hat, auf eine Verlangsamung hindeuten, könnte dies die Aluminiumpreise weiter stützen.

Gleichzeitig deutet ein Anstieg der stornierten LME-Optionsscheine für das Metall auf eine wachsende asiatische Nachfrage hin.

In der kommenden Woche werden keine Daten zur chinesischen Kupferproduktion veröffentlicht. Stattdessen werden nur die Gesamtzahlen für die gesamte Metallproduktion veröffentlicht.

Zum Zeitpunkt der Erstellung dieses Artikels lag der Drei-Kupfer-Kontrakt an der LME bei 10.084,40 $ pro Tonne, was einem Anstieg von 0,2% gegenüber dem vorherigen Schlusskurs entspricht.