Le mineur de Bitcoin CleanSpark va acquérir GRIID dans le cadre d'un accord entièrement en actions de 155 millions de dollars

Dans le cadre d'une démarche stratégique visant à renforcer son infrastructure et à étendre sa capacité, le mineur de Bitcoin CleanSpark Inc. (NASDAQ: CLSK) a annoncé l'acquisition de GRIID Infrastructure Inc. (NASDAQ: GRDI) dans le cadre d'une transaction entièrement en actions évaluée à 155 millions de dollars.

Cette acquisition, qui inclut la prise en charge de la dette de GRIID, devrait renforcer considérablement la capacité opérationnelle et la présence de CleanSpark sur le marché, notamment au Tennessee.

Détails de l'opération d'acquisition

L'acquisition de GRIID Infrastructure par CleanSpark marque une étape importante dans sa stratégie d'expansion. L'accord intervient dans le contexte d' une action CleanSpark surperformant Bitcoin avec une hausse des actions de 310% due à des acquisitions stratégiques et à une expansion opérationnelle.

L'accord d'acquisition de GRIID, qui implique une transaction entièrement en actions, valorise GRIID à 155 millions de dollars, prise en charge de la dette comprise.

Les actionnaires de GRIID recevront des actions ordinaires de CleanSpark sur la base d'un ratio d'échange calculé en divisant le prix global de la fusion par le nombre total d'actions en circulation de GRIID à la date de clôture.

Ce ratio prend en compte la valorisation des actions ordinaires de CleanSpark de 16,587 $ par action, qui reflète le prix moyen pondéré en fonction du volume au cours des deux jours de bourse consécutifs précédant l'accord de fusion.

Dans le cadre de l'accord, CleanSpark assumera toutes les dettes et obligations impayées de GRIID. Pour soutenir GRIID pendant la transition, CleanSpark a accordé un prêt de fonds de roulement de 5 millions de dollars et un prêt relais de remboursement de 50,9 millions de dollars.

Ces prêts, garantis et prioritaires par rapport aux autres dettes, ont été cruciaux pour régler les obligations immédiates du GRIID au moment de la signature.

Les conseils d'administration des deux sociétés ont approuvé à l'unanimité la fusion, qui devrait être finalisée au troisième trimestre 2024, sous réserve de l'approbation des actionnaires et des conditions de clôture habituelles.

CleanSpark prévoit de dépasser sa capacité de 1 GW

L'un des aspects les plus convaincants de l'acquisition de GRIID est l'expansion significative de la capacité opérationnelle de CleanSpark.

L’accord devrait ajouter plus de 400 mégawatts (MW) d’électricité au Tennessee au cours des deux prochaines années. Cette expansion s'aligne sur l'objectif plus large de CleanSpark de dépasser 1 gigawatt (GW) de capacité totale annoncée, planifiée et détenue.

Le PDG de CleanSpark, Zach Bradford, a souligné l'importance stratégique de cette acquisition, établissant un parallèle avec l'expansion réussie de l'entreprise en Géorgie.

Bradford s'est dit convaincu que l'intégration des actifs de GRIID permettrait à CleanSpark de reproduire ses réalisations au Tennessee, où la société vise à dépasser 100 MW d'ici fin 2024, à atteindre 200 MW en 2025 et à dépasser 400 MW d'ici 2026.

Le PDG de GRIID, Trey Kelly, et le directeur de la stratégie, Harry Sudock, ont fait écho à cet optimisme. Ils ont souligné le potentiel synergique de la fusion, notant que l'exécution disciplinée et la vision commune de CleanSpark constituent un partenariat idéal.

Cette acquisition est sur le point de tirer parti de l'infrastructure établie de GRIID et de l'expertise opérationnelle de CleanSpark pour favoriser une croissance rapide dans la vallée du Tennessee.

GRIID exploite actuellement plusieurs centres de données miniers Bitcoin dans le Tennessee, soutenus par la Tennessee Valley Authority (TVA), un important fournisseur d'électricité public aux États-Unis.

Ces installations, associées au centre de R&D de GRIID à Austin, au Texas, et au centre de réparation d'équipement à Rutledge, Tennessee, constituent une base solide pour une expansion future.