Prévisions du cours de l'action Nikola alors qu'elle est gravement survendue

Le cours de l'action Nikola ( NASDAQ: NKLA ) a poursuivi sa forte vente cette semaine et est tombé à son plus bas historique alors que les inquiétudes concernant son activité se sont accélérées. Il a plongé jusqu'à un plus bas de 7,40 $ lundi, portant les pertes depuis le début de l'année à près de 72 %. Il a chuté de près de 98 % au cours des cinq dernières années, portant sa capitalisation boursière de près de 30 milliards de dollars à 370 millions de dollars aujourd'hui.

Nikola pourra-t-il survivre ?

L’industrie du camionnage est l’une des plus importantes au monde car elle facilite tous les types de commerce. Il s'agit également d'un secteur hautement consolidé, dominé par des sociétés comme Daimler Trucks, Iveco et PACCAR.

L’industrie traverse des changements majeurs alors que les préoccupations concernant les émissions de carbone persistent. Certaines entreprises comme Tesla ont déjà lancé des semi-remorques électriques qui sont utilisés par des entreprises comme Pepsi et Walmart.

Les semi-remorques électriques ont un gros problème dans la mesure où leurs batteries sont souvent très lourdes, laissant peu de place pour des marchandises importantes. Il existe également des inquiétudes concernant l'autonomie, en particulier par temps froid et les infrastructures de recharge du pays.

C’est pourquoi de nombreuses sociétés de flotte hésitent un peu à acheter des camions électriques, qui sont souvent plus chers que le diesel. Il faut également beaucoup plus de temps pour charger ces camions en raison de leurs lourdes batteries.

Nikola estime que l'hydrogène est l'avenir du camionnage et a lancé son camion-citerne à hydrogène qui, espère-t-il, deviendra un leader du marché.

Certains analystes estiment que l’hydrogène vert peut constituer un bon substitut au diesel. Dans le cas de Nikola, son camion a une autonomie maximale de 500 milles, développe 536 chevaux et peut faire le plein en moins de 20 minutes.

Les camions à hydrogène font face à plusieurs défis. Pour les clients, ils coûtent très cher à l’achat, un camion coûtant plus de 400 000 dollars. Même avec les incitations gouvernementales, ces camions sont plus chers que les camions diesel.

L’autre défi est que le prix de l’hydrogène est plus élevé que celui du diesel et qu’il y a un manque d’infrastructures de ravitaillement. Nikola a commencé à construire des stations de ravitaillement sur des routes très fréquentées comme en Ontario , en Alberta, et en Californie. Elle a également mis au point HYLA, son écosystème complet de ravitaillement.

L'argent liquide est un gros problème

Nikola a déjà commencé à vendre ses camions à hydrogène. Au premier trimestre, elle a produit 43 camions, générant des revenus d'une valeur de 7,5 millions de dollars et une perte nette de plus de 147 millions de dollars, une amélioration par rapport aux 169 millions de dollars perdus au cours de la même période en 2023.

Nikola continuera probablement à enregistrer des pertes dans les années à venir à mesure qu'il intensifiera ses investissements dans les infrastructures. Même si les ventes de camions devraient porter ses revenus à 125 millions de dollars cette année et à 429 millions de dollars en 2025, les pertes resteront élevées. Les analystes s'attendent à ce que la perte par action soit de 10,8 dollars et 8,43 dollars au cours des deux prochains exercices.

Le défi de Nikola est que son bilan n'est pas si solide et qu'elle aura probablement besoin de lever des liquidités cette année ou en 2025. Sa trésorerie et ses équivalents au dernier trimestre s'élevaient à 345 millions de dollars, contre plus de 446 millions de dollars au même trimestre. un an plus tôt.

Cela signifie que les liquidités seront probablement épuisées plus tard cette année, obligeant l’entreprise à rechercher des liquidités supplémentaires.

Prévisions du cours de l'action Nikola

NKLA graphique de TradingView

Le graphique journalier révèle que le cours de l'action NKLA est en chute libre, ce qui a contraint la direction à procéder à un regroupement d'actions cette semaine. Cette scission était nécessaire pour que la société puisse maintenir sa cotation au Nasdaq.

Le titre s'est maintenant effondré sous le support clé à 15,73 $, son plus bas niveau en juin 2023 et en mai de cette année. Il est constamment resté en dessous des moyennes mobiles exponentielles (EMA) sur 50 et 100 jours, ce qui signifie qu'il est sous le contrôle.

Le cours de l'action Nikola est également devenu fortement survendu, l'indice de force relative (RSI) passant à 22. L'indice de flux monétaire (MFI) est également passé en dessous du niveau neutre de 50.

Par conséquent, le titre continuera probablement à baisser à mesure que les risques de dilution persistent. Cela signifie qu’il pourrait bientôt tomber à 5 $.