QQQ est un excellent ETF ; l'iShares Tech (IYW) est une bonne alternative

L'ETF Invesco QQQ (QQQ) a été l'un des fonds les plus performants des dernières décennies. Il est passé de son plus bas historique de 17,64 $ en 2002 à plus de 480 $ aujourd'hui, soit une augmentation de 2 885 %. En outre, il a accumulé plus de 292 milliards de dollars d’actifs, ce qui en fait l’un des plus grands fonds au monde.

L'iShares US Technology ETF (IYW) a fait mieux

L'ETF Invesco QQQ est un fonds apprécié car il suit l'indice Nasdaq 100, qui est le fonds technologique le plus connu du secteur. Il est composé des 100 plus grandes entreprises du secteur technologique, les principaux constituants étant Microsoft, Apple, Nvidia, Meta Platforms et Netflix.

Si vous aimez l'ETF QQQ, vous adorerez probablement l'ETF iShares US Technology (IYW), qui est un autre fonds populaire avec plus de 19,2 milliards de dollars d'actifs.

L'IYW diffère du QQQ en raison de la façon dont il est structuré. Alors que QQQ suit l'indice Nasdaq 100, l'IYM suit l'indice Russell 1000 Technology RIC. Elle suit 140 entreprises du secteur technologique et distribue ses dividendes trimestriellement.

38,40% des entreprises sont dans les logiciels et services suivis de 32,8% dans les solutions de semi-conducteurs et d'équipements semi-conducteurs. Les autres grands segments du fonds sont le matériel et les équipements technologiques, les médias et le divertissement, ainsi que les services commerciaux et professionnels.

À l'instar de l'ETF QQQ, les plus grandes sociétés du fonds sont Microsoft, Apple, Nvidia, Meta Platforms, Broadcom et Alphabet. Contrairement à QQQ, IYW est plus consolidé puisque les dix premières sociétés représentent environ 67 % du fonds. Les dix premières sociétés du fonds QQQ représentent 50 % de l'ETF.

Microsoft, la plus grande entreprise de l'IYM, représente 17 % du fonds tandis qu'Apple et Nvidia en représentent 16 % et 15 %.

ETF IYW vs QQQ

IYW a battu l'ETF QQQ

L'ETF iShares US Technology a constamment battu l'Invesco QQQ au cours des dernières années. Par exemple, le fonds a progressé de 65,5 % en 2023 tandis que le QQQ a progressé de 54 %.

De même, en 2019, le fonds IYW a augmenté de 48 % tandis que le fonds QQQ a augmenté de 38 %. De plus, au cours des cinq dernières années, le fonds IYW a enregistré un rendement total de 211 %, tandis que le QQQ a augmenté de 164 %.

La même chose se produit cette année puisque l'IYW a bondi de 25 % tandis que le QQQ a augmenté de 19,2 %.

IYW a fait bien mieux que les autres fonds technologiques en raison de sa concentration puisque ses plus grandes entreprises ont augmenté au cours des dernières années.

Par conséquent, sur la base des performances passées, il est probable que l’ETF continuera à bien performer à l’avenir.

Prochains catalyseurs pour les ETF QQQ et IYM

Il y a deux catalyseurs potentiels à surveiller. Premièrement, les analystes estiment que les bénéfices du secteur technologique continueront de croître dans les mois à venir à mesure que l’économie mondiale se redresse.

Deuxièmement, il est probable que la Fed commence à réduire ses taux d’intérêt plus tard cette année. Il s’agira d’une décision importante en raison des sommes considérables investies dans les fonds du marché monétaire, qui ont accumulé plus de 6 000 milliards de dollars au cours des derniers mois.

Lorsque les taux d’intérêt commenceront à baisser, il est probable que ces fonds commenceront à se déplacer vers les valeurs technologiques.

Cependant, le risque de concentration dans IYM est quelque chose que vous devez prendre en compte. Comme je l'ai déjà écrit , il est probable que les actions de Nvidia reculeront au cours des prochains mois si sa dynamique de croissance s'essouffle. N’oubliez pas que l’industrie des semi-conducteurs est très cyclique, avec des hauts et des bas réguliers.

Si Nvidia chute, cela signifie que d’autres sociétés de semi-conducteurs, qui constituent des éléments essentiels du portefeuille, chuteront également.