5 des meilleures actions Stanley Druckenmiller en 2024

Stanley Druckenmiller, l'ancien gestionnaire de fonds de George Soros, a l'un des meilleurs bilans de Wall Street. Il a rarement connu une année négative et est devenu milliardaire avec une fortune nette de plus de 6,9 milliards de dollars, selon Forbes et de 9,9 milliards de dollars, selon Bloomberg.

Chez Duquesne Capital, il a réalisé un rendement annuel moyen de plus de 30 % jusqu'à sa fermeture en 2010 et la restitution des fonds aux clients. Aujourd'hui, il dirige toujours Duquesne, mais en tant que family office.

Selon les données de Whale Wisdom, le total des actifs de Druckenmiller dans le fonds s'élève à environ 3 milliards de dollars. Voici donc quelques-unes des meilleures actions détenues par Druckenmiller.

Kinder Morgan | KMI

Kinder Morgan est l’un des plus grands acteurs du secteur de l’énergie aux États-Unis, mais contrairement à ExxonMobil, Chevron et Marathon, ce n’est pas un nom connu du grand public.

C'est parce que la société fonctionne comme une société en commandite principale (MLP), où elle collecte, transporte et traite du pétrole brut et du gaz naturel. Elle possède plus de 79 000 miles de pipelines et 139 terminaux.

L'action Kinder Morgan a bondi de plus de 26 % au cours des 12 derniers mois, ce qui lui confère une capitalisation boursière de plus de 46 milliards de dollars. Elle a atteint un sommet historique alors même que le prix du pétrole brut et du gaz naturel a chuté.

Cette performance est due au fait que, en tant que transporteur, l'entreprise gagne de l'argent grâce aux contrats de transport. Cela explique également pourquoi d'autres sociétés MLP comme Enterprise Product Partners et Williams ont obtenu de bons résultats cette année.

Les derniers résultats financiers de Kinder Morgan ont montré que le chiffre d'affaires a augmenté de 3,57 milliards de dollars au deuxième trimestre, contre 3,46 milliards de dollars un an plus tôt, tandis que son bénéfice net a légèrement baissé à plus de 575 millions de dollars. Stan Druckenmiller possède 6,75 millions d'actions Kinder Morgan, d'une valeur de plus de 134 millions de dollars.

Ressources Teck | TECK

Stan Druckenmiller possède plus de 1,45 million d’actions de Teck Resources, l’une des plus grandes sociétés minières du Canada.

Teck est un important producteur de cuivre et, plus récemment, il a vendu ses activités de charbon à Glencore, l’une des plus grandes sociétés minières au monde.

Teck est une société minière très appréciée dont le cours de l'action a augmenté de 140 % au cours des cinq dernières années, ce qui lui confère une capitalisation boursière de plus de 22 milliards de dollars.

Le cuivre est considéré comme un bon investissement pour deux raisons principales. Tout d’abord, il possède de vastes ressources en cuivre, qui deviendront très précieuses à mesure que la demande continuera d’augmenter. La plupart des analystes estiment que l’offre de cuivre restera déficitaire au fil du temps, à mesure que les pays modifieront leur mix énergétique.

Deuxièmement, Teck Resources est souvent considérée comme une bonne cible d’acquisition, surtout si la famille qui la contrôle est ouverte à une vente. Glencore a tenté de l’acheter en 2023 et a échoué et des rumeurs circulent selon lesquelles Rio Tinto fera une offre.

Philip Morris | Premier ministre

Druckenmiller possède 889 000 actions de Philip Morris International, d'une valeur de plus de 90 millions de dollars. Philip Morris et d'autres sociétés de tabac comme Altria et British American Tobacco ont bien performé cette année, la plupart d’entre eux surpassant le marché dans son ensemble.

Les actions de Philip Morris ont bondi de plus de 34 % au cours des 12 derniers mois et de 34,75 % rien que cette année. Le rendement du dividende est d'environ 4 %.

Cette croissance est principalement due à son dividende élevé d'environ 4 % et au fait qu'elle a été sous-évaluée pendant un certain temps. La société affiche un ratio cours/bénéfice prévisionnel de 19, inférieur à la moyenne de l'indice S&P 500 de 21.

Philip Morris se porte bien, ses derniers résultats montrant que son chiffre d'affaires a atteint plus de 9,46 milliards de dollars au deuxième trimestre, contre 8,9 milliards de dollars un an plus tôt. Son bénéfice trimestriel a également bondi à plus de 2,4 milliards de dollars.

Cohérence Corp | COHR

Coherent Corp, une société valant plus de 10 milliards de dollars, est un autre élément important du portefeuille de Druckenmiller. Il possède plus de 3,59 millions d'actions valant plus de 260 millions de dollars, une transaction qui s'est avérée très rentable puisque le titre a bondi de plus de 115 % au cours des 12 derniers mois.

Coherent a progressé de 62 % cette année car elle est considérée comme une entreprise de premier plan dans le domaine de l'intelligence artificielle. Elle fabrique des composants de communication tels que des lasers à pompe, des photodétecteurs, des circuits intégrés et des matériaux optiques.

Le chiffre d'affaires de Coherent est passé de 1,2 milliard de dollars au deuxième trimestre 2023 à plus de 1,3 milliard de dollars au dernier trimestre. La société a également réduit sa perte nette à 47 millions de dollars, contre 178 millions de dollars.

Technologie Seagate | STX

Seagate Technology est une autre société du portefeuille de Duquesne Family Office. Il s'agit d'une entreprise américaine de premier plan qui fabrique des solutions de stockage de données que l'on retrouve dans la plupart des ordinateurs.

Seagate, comme Coherent, est considérée comme une valeur sûre dans le domaine de l'intelligence artificielle, ce qui explique pourquoi l'action a bondi d'environ 60 % au cours des 12 derniers mois et de 85 % au cours des cinq dernières années. Cette hausse a porté sa capitalisation boursière à plus de 20 milliards de dollars. Seagate Technologies est une entreprise relativement bon marché avec un ratio cours/bénéfice de 15.

Les autres grands noms du portefeuille de Stanley Druckenmiller sont Microsoft, Woodward, Zoominfo, Flutter Entertainment et Mercadolibre.