3 bonnes raisons d'acheter l'ETF SCHD en avril

L'ETF Schwab US Dividend Equity (SCHD) est resté dans une fourchette étroite cette année, les investisseurs ayant basculé des actions de croissance vers les actions de valeur face à la hausse des risques. L'ETF SCHD se négociait à 28 $ lundi, quelques points au-dessus de son plus bas annuel de 26,6 $. Cet article explique les trois principales raisons d'acheter cet ETF de dividendes de premier ordre.

L'action de l'ETF SCHD présente de solides indicateurs techniques.

La première raison d'acheter l'ETF SCHD est qu'il présente de solides indicateurs techniques qui laissent présager une hausse supplémentaire dans les mois à venir.

Le graphique journalier ci-dessous montre que le fonds a formé deux lignes de tendance. Sa ligne inférieure relie les plus bas depuis avril 2024. Il a toujours rebondi chaque fois qu'il est tombé à ce niveau de support.

La partie supérieure relie le plus haut sommet depuis mai 2022. Lorsque ces deux lignes sont connectées, elles indiquent un biseau ascendant élargissant, également connu sous le nom de motif en mégaphone.

Ce schéma conduit souvent à une forte cassure haussière au fil du temps. Dans ce cas, une cassure haussière vers son plus haut historique de 29,18 $ impliquerait une hausse de 4,50 % par rapport au niveau actuel.

L'ETF SCHD est également resté au-dessus des moyennes mobiles exponentielles (EMA) à 50 et 100 jours. C'est un signe que les haussiers gardent le contrôle pour le moment et que sa tendance haussière continuera de s'accélérer. Une baisse en dessous du support à 27 $ invaliderait la perspective haussière.

Rotation de la croissance vers la valeur

L'autre raison principale d'acheter l'ETF SCHD est qu'il y aura une rotation de la croissance vers la valeur cette année, potentiellement en raison des valorisations élevées des valeurs technologiques. Le ratio cours/bénéfice de SCHD est faible, à 17, bien inférieur à l'estimation moyenne de 21 pour l'indice S&P 500.

Le fonds est également beaucoup moins cher que la moyenne de l'ETF Invesco QQQ, qui est de 32. Par conséquent, même si l'indice Nasdaq 100, fortement axé sur la technologie, continuera de bien performer à long terme, il est probable que les investisseurs se tourneront vers le SCHD à la recherche de bonnes affaires.

Une raison probable est la crainte que la bulle de l'intelligence artificielle (IA) soit sur le point d'éclater. Cela explique pourquoi la plupart des actions liées à l'IA, y compris NVIDIA, ont chuté ces derniers mois. Dans une note adressée à Bloomberg, un analyste de premier plan de Boston Partners a déclaré :

Moins d'exposition aux droits de douane

L'autre raison principale pour laquelle l'ETF SCHD est pertinent est que les entreprises du fonds appartiennent principalement aux secteurs défensifs. Les valeurs financières représentent 18 % de toutes les entreprises de l'ETF SCHD. Les autres appartiennent aux secteurs de la santé, des biens de consommation de base, de l'industrie et de l'énergie.

La plupart de ces entreprises ne seront pas affectées par les droits de douane. Par exemple, ConocoPhilips, la plus grande action du SCHD, continuera de bien se porter car la demande d'énergie continuera d'augmenter avec le temps. Il en va de même pour Chevron, la deuxième plus grande entreprise du fonds.

Verizon, la troisième plus grande entreprise de l'ETF SCHD, ne sera pas non plus affectée, car les clients américains continueront d'acheter ses services mobiles et câblés. Parmi les autres grandes entreprises du fonds figurent Coca-Cola, Bristol-Myers Squibb, Altria, AbbVie, PepsiCo, Amgen et Merck & Co. Par conséquent, ces actions continueront probablement de prospérer même si les droits de douane continuent d'augmenter.

De plus, l'ETF SCHD affiche un long historique de croissance des dividendes. Son taux de croissance annuel composé (TCAC) sur 10 ans est de 11,30 %, supérieur à l'estimation médiane de 5,93 %.