BTG Pactual fera l’acquisition des activités de HSBC en Uruguay pour 175 millions de dollars dans le cadre de son expansion régionale

La banque brésilienne BTG Pactual a annoncé lundi qu’elle avait accepté d’acheter les activités de HSBC en Uruguay pour 175 millions de dollars, la première incursion de l’ancienne banque d’investissement dans un pays hispanophone.

Sous réserve de l’approbation réglementaire, l’opération, qui comprend des capitaux propres et d’autres instruments de capital, devrait être conclue dans six à douze mois.

Cette acquisition renforcera considérablement l’empreinte latino-américaine de BTG Pactual.

Dans le cadre de l’accord, la banque fournira une large gamme de services en Uruguay, notamment des services bancaires de détail, du crédit aux entreprises, des services bancaires d’investissement et de la gestion de patrimoine aux particuliers et aux entreprises.

Diversification stratégique dans toute l’Amérique latine

Rodrigo Goes, un associé de BTG Pactual qui gère les activités de la banque en dehors du Brésil, a salué l’acquisition comme « une transaction très intéressante et opportuniste », notant que la banque estime que le prix d’achat est raisonnable.

Goes sera également en charge de la nouvelle opération uruguayenne de BTG, qui compte actuellement plus de 50 000 clients et une part de marché d’environ 7 %.

« Cette décision s’aligne étroitement sur notre stratégie d’accroître la diversification des revenus en Amérique latine au-delà du Brésil », a déclaré M. Goes à la presse.

L’achat de l’Uruguay s’inscrit dans le cadre de la stratégie plus large de BTG Pactual visant à renforcer sa portée régionale et à réduire sa dépendance vis-à-vis de son marché national.

Au-delà du Brésil, la banque est déjà présente au Chili, en Colombie, au Mexique, au Pérou et en Argentine.

L’ajout de l’Uruguay fait progresser l’objectif de BTG de devenir un acteur financier dominant sur le continent.

Accélérer l’expansion internationale

L’acquisition de l’Uruguay par BTG intervient après une série d’expansions internationales ces dernières années.

En 2024, elle a racheté M.Y. Safra aux États-Unis, et en 2023, elle a pris FIS Privatbank au Luxembourg, pour créer BTG Pactual Europe.

De tels achats constituent une stratégie consciente de se développer à l’échelle mondiale par le biais d’acquisitions ciblées et opportunistes.

Pendant ce temps, BTG Pactual poursuit ses opportunités de croissance en Amérique latine.

La banque attend l’approbation du gouvernement pour une demande de licence bancaire au Pérou, qui devrait être réglée dans un délai de neuf à douze mois.

M. Goes a déclaré que BTG étudiait également des transactions au Mexique, mais n’avait pas encore conclu de transactions là-bas.

« Nous avons toujours fait très attention au prix que nous payons... nous sommes très intéressés, mais nous n’avons pas encore trouvé la bonne solution", a noté Goes.

Conditions et perspectives de l’accord

Le coût de 175 millions de dollars pour les activités de HSBC en Uruguay comprend des capitaux propres et des instruments de capital supplémentaires, le montant final pouvant être révisé en fonction des mouvements de capitaux propres jusqu’à la clôture de la transaction.

L’approbation réglementaire est le dernier obstacle avant la conclusion de la transaction.

Une fois finalisée, l’acquisition marquera une étape importante dans la stratégie régionale de BTG Pactual, ajoutant un nouveau marché tout en améliorant la capacité de la banque à servir une clientèle plus diversifiée dans toute l’Amérique latine.

Cette décision démontre l’engagement à long terme de BTG en faveur de la croissance par le biais d’investissements stratégiques mesurés qui renforcent ses compétences clés dans les domaines de la banque et de la gestion d’actifs.

Avec l’acquisition de la branche uruguayenne par Gots, BTG Pactual cherchera à reproduire son succès au Brésil et sur d’autres marchés en proposant une gamme complète de services financiers, soutenue par une solide expertise régionale et des transactions rigoureuses.