5 raisons pour lesquelles l’action Joby Aviation a bondi et pourquoi elle pourrait s’effondrer 40 %

Le cours de l’action Joby Aviation a évolué verticalement au cours des douze derniers mois, ce qui en fait l’une des sociétés les plus performantes de Wall Street. Elle a bondi de 280 % au cours des douze derniers mois, la transformant en une entreprise de 16 milliards de dollars.

Pourquoi le cours de l’action Joby Aviation a bondi

Il y a cinq raisons principales pour lesquelles le cours de l’action Joby Aviation a bondi au cours des 12 derniers mois.

Tout d’abord, la raison la plus récente est que la société a acquis l’activité de taxi aérien de Blade Air Mobility dans le cadre d’un accord de 125 millions de dollars. Ce rachat est notable car il lui donne accès à un réseau de 12 terminaux sur des marchés cruciaux comme New York.

L’achat de Blade permettra également à Joby Aviation de se lancer facilement sur de nouveaux marchés comme Dubaï.

Deuxièmement, l’action Joby Aviation a bondi dans un environnement réglementaire positif aux États-Unis. En juin, Donald Trump a signé un décret sur les drones et les voitures mensongères. Son administration supprimera le fardeau réglementaire, ce qui permettra aux entreprises de se lancer plus rapidement et à moindre coût.

Dans le cas de Joby, l’entreprise a déjà passé par la plupart des réglementations lourdes. Elle s’attend maintenant à recevoir toutes les approbations cette année et à lancer son service commercial en 2026.

Troisièmement, la société s’efforce d’étendre ses activités dans le secteur lucratif de la défense. Dans un communiqué publié la semaine dernière, la société a signé un accord avec L3Harris Technologies pour explorer les possibilités de développer un avion capable de voler de manière autonome.

Le nouvel avion sera propulsé à l’aide d’une turbine à gaz et sera basé sur l’avion S4 de Joby. Le partenariat avec L3Harris est un gros problème en raison de son ampleur. L3 est l’un des plus grands entrepreneurs de la défense avec un carnet de commandes de plus de 34 milliards de dollars.

De plus, le cours de l’action Joby Aviation a bondi en raison de son partenariat avec Toyota, l’un des constructeurs les plus connus de l’industrie. Toyota a investi plus de 894 millions de dollars et s’est engagé à l’aider à maîtriser le processus de fabrication.

Enfin, elle a déjà signé plusieurs accords avec certaines des plus grandes entreprises du secteur. Il a des accords avec des entreprises comme Delta Air Lines, US Air Force, ANA Holdings, Virgin Atlantic et Uber. Joby a également un partenariat avec les autorités de Dubaï pour exploiter des taxis aériens dans la ville.

JOBY comporte des risques substantiels

Pourtant, l’action Joby Aviation présente des risques potentiels, ce qui explique pourquoi elle a un intérêt court de 14,7 %. Cela signifie que de nombreux investisseurs pensent que l’action a plus de baisse à venir.

L’autre risque est que l’entreprise soit actuellement surévaluée, compte tenu de sa capitalisation boursière de plus de 16 milliards de dollars. Sa valorisation est basée sur l’idée que le modèle d’affaires de l’entreprise finira par fonctionner.

En outre, la plupart des estimations indiquent que le secteur de l’eVTOL sera une industrie de plusieurs milliards de dollars. Cependant, la réalité est que ces prévisions sont basées sur des hypothèses puisqu’il s’agit d’une nouvelle industrie.

Enfin, il est probable que l’entreprise mettra longtemps avant de réaliser des bénéfices, ce qui la poussera à diluer davantage ses actionnaires.

Analyse du cours de l’action Joby

L’autre risque potentiel est que le cours de l’action JOBY soit devenu fortement suracheté. Son indice de force relative (RSI) a atteint le niveau de surachat de 83, tandis que l’oscillateur stochastique est passé à plus de 90.

Une action surachetée peut continuer à augmenter au fil du temps. Cependant, dans la plupart des cas, ils ont tendance à se retirer lorsque certains investisseurs commencent à enregistrer des bénéfices. Si cela se produit, l’action pourrait s’effondrer à 12 $, son plus haut niveau de juin 2023, soit 40 % en dessous du niveau actuel.