Résumé hebdomadaire : Le shutdown américain s’éternise, Trump vante le succès du cessez-le-feu

Cette semaine, un mélange d’impasse politique, de diplomatie mondiale et de malaise sur les marchés a été marquée par une fermeture prolongée du gouvernement, le président Donald Trump a fait un tour d’honneur sur un cessez-le-feu au Moyen-Orient et de nouvelles inquiétudes sur le crédit ont ébranlé les banques régionales américaines.

Pendant ce temps, les plus grands prêteurs de Wall Street ont continué d’afficher de solides résultats trimestriels, tempérant l’anxiété des investisseurs dans un contexte d’incertitude économique plus large.

L’impasse au Sénat prolonge la paralysie du gouvernement

Le Sénat américain n’a une fois de plus pas réussi à faire avancer une proposition républicaine visant à prolonger le financement du gouvernement, jeudi, marquant la dixième tentative infructueuse depuis le début de la fermeture il y a plus de deux semaines.

Le dernier vote, 51-45, n’a pas atteint les 60 voix nécessaires pour aller de l’avant, ce qui garantit que la fermeture du gouvernement se poursuivra au moins jusqu’au 20 octobre.

Aucun sénateur démocrate n’a franchi les lignes de parti, reflétant des divisions enracinées entre les partis.

La mesure adoptée par la Chambre, défendue par le chef de la majorité au Sénat, John Thune (R-S.D.), aurait temporairement financé le gouvernement jusqu’au 21 novembre.

Les démocrates, cependant, ont fait valoir qu’il n’avait pas répondu aux principales demandes politiques, notamment l’extension des crédits d’impôt pour les soins de santé.

Dans un autre revers, le Sénat a également bloqué un projet de loi de crédits de la défense destiné à rouvrir certaines parties du gouvernement.

La mesure de financement du Pentagone est tombée à 50-44, avec seulement trois démocrates qui la soutenaient.

Thune, qui a voté contre sur le plan procédural pour le relancer plus tard, a exprimé une frustration visible alors que les espoirs d’une percée partielle en matière de financement s’évanouissaient.

Alors que le Sénat est maintenant ajourné jusqu’à lundi, le shutdown, déjà le plus long depuis 2018-2019, continue de peser sur les marchés et les services publics.

Trump salue le cessez-le-feu à Gaza alors que les échanges d’otages se poursuivent

Dans un développement diplomatique majeur, le président Donald Trump s’est adressé lundi au Parlement israélien, saluant la libération des 20 derniers otages détenus par le Hamas dans le cadre d’un accord de cessez-le-feu négocié par les États-Unis.

L’accord a également vu Israël libérer près de 2 000 prisonniers palestiniens en échange, marquant ce que Trump a appelé « l’aube historique d’un nouveau Moyen-Orient ».

La trêve, bien qu’elle offre un soulagement après deux ans de conflit, reste fragile.

Le Hamas n’a pas encore accédé à l’exigence d’Israël de désarmer, et les discussions internationales sur l’avenir de Gaza se poursuivent.

Samedi, Israël a confirmé le retour de la dépouille d’un dixième otage, Eliyahu Margalit, 75 ans, alors que les tensions montaient après l’incapacité du Hamas à restituer tous les corps comme stipulé dans le cessez-le-feu.

Les organisations humanitaires ont décrit Gaza comme une « terre désolée », mettant en garde contre d’énormes défis humanitaires à la suite de la campagne israélienne.

Les banques régionales secouent les marchés avec des pertes sur prêts et des réclamations pour fraude

Le secteur bancaire régional américain a fait face à de nouvelles pressions après que Zions Bancorp a révélé une radiation de 50 millions de dollars liée à deux prêts commerciaux en difficulté dans son unité California Bank and Trust.

Western Alliance Bancorp a également révélé une action en justice contre l’emprunteur Cantor Group V, LLC, pour fraude et fausse déclaration présumées.

Les actions des deux banques ont plongé, pesant sur le sentiment du marché tout au long de la semaine.

Les analystes ont cité de nouvelles craintes quant à la qualité du crédit dans un contexte de défauts croissants dans des secteurs de niche tels que les pièces automobiles et l’immobilier commercial.

Bien que Western Alliance ait réaffirmé ses prévisions pour 2025, les développements ont mis en évidence le malaise des investisseurs face aux pratiques de prêt opaques et à la contagion potentielle au sein des petites banques.

Les grandes banques enregistrent de solides bénéfices, mais appellent à la prudence

En revanche, les grandes banques américaines ont enregistré de solides bénéfices au troisième trimestre.

JPMorgan Chase, Goldman Sachs, Wells Fargo et Morgan Stanley ont tous dépassé les attentes, soutenus par de solides revenus de transactions et de trading.

Le PDG de JPMorgan, Jamie Dimon, a souligné la résilience de l’économie américaine, mais a averti que des « conditions géopolitiques complexes » et une « inflation persistante » posaient des risques à venir.

Goldman Sachs a annoncé un bond de 39 % de ses bénéfices, alors même qu’elle annonçait son intention de procéder à plus de 1 000 licenciements d’ici la fin de l’année.

Wells Fargo et Morgan Stanley ont également affiché des gains de bénéfices à deux chiffres, citant la bonne santé des consommateurs et l’augmentation de l’activité d’investissement.

Pourtant, les dirigeants de Wall Street ont mis l’accent sur la vigilance alors que la combinaison de l’impasse politique, des tensions mondiales et des tensions bancaires régionales continuait d’assombrir les perspectives économiques.