En regardant 2025 : l’année où la finance intégrée a érodé le fossé des banques traditionnelles

Les banques bénéficient d’un fossé redoutable construit sur les relations clients, le privilège réglementaire et les réseaux de distribution depuis des décennies. – mais ce fossé a été franchi en 2025.

La finance intégrée, l’intégration des paiements, des prêts, des assurances et l’investissement direct dans des plateformes non financières, est devenue courante cette année – déplaçant le centre de création de valeur des banques vers les plateformes technologiques.

Comme l’a noté McKinsey dans son dernier rapport, « la finance intégrée n’est plus périphérique ; Cela devient la manière par défaut pour les consommateurs et les entreprises d’accéder aux services financiers. »

L’essor des plateformes de finance embarquée

L’année 2025 a vu une croissance explosive de l’adoption globale de la finance embarquée dans tous les secteurs, transformant la banque en une utilité « invisible ».

Ce changement s’est particulièrement visible dans le secteur grand public avec Apple Pay Later.

À la mi-2025, le géant a intégré Klarna directement à son interface Apple Pay, contournant ainsi le processus traditionnel de demande de carte de crédit pour des millions de personnes.

Apple n’est plus seulement un fabricant de téléphones ; Il est l’orchestrateur de l’écosystème de crédit le plus sans friction au monde. Parallèlement, le concurrent Amazon a renforcé son partenariat avec Affirm, offrant un crédit instantané à l’achat immédiat (BNPL) lors du paiement.

Un autre exemple frappant vient de Shopify, qui a élargi son programme de prêts intégrés plus tôt cette année, offrant aux petites entreprises des lignes de crédit directement via sa plateforme, tandis qu’UBER a intégré des options de paiement micro-assurantes et flexibles pour les conducteurs, contournant les canaux bancaires conventionnels.

Ensemble, ces évolutions mettent en lumière comment la finance intégrée a capturé la chaîne de valeur en contact avec le client, reléguant les banques à des prestataires d’infrastructures back-end.

Selon Accenture, les revenus de la finance embarquée à l’échelle mondiale devraient dépasser 300 milliards de dollars d’ici la fin de cette décennie, 2025 marquant le point d’inflexion.

Les consommateurs préfèrent de plus en plus les services financiers proposés de manière transparente au sein des applications qu’ils utilisent déjà.

Comme l’a dit Gary Schlossberg de Wells Fargo :

La pression sur le fossé des banques se manifeste déjà dans les bénéfices

L’essor de la finance intégrée est déjà visible dans les bénéfices des banques traditionnelles. JPMorgan, basé à New York – par exemple – a enregistré une croissance modérée de la marge de prêt à la consommation cette année, les partenaires fintech réduisant les frais d’ouverture.

L’érosion la plus agressive du fossé bancaire traditionnel s’est produite dans le secteur des petites et moyennes entreprises (PME).

Historiquement, les banques détenaient le monopole du crédit aux PME parce qu’elles détenaient les données de transaction. En 2025, cet avantage en matière de données s’est déplacé vers des « systèmes d’exploitation » comme Shopify.

L’expansion récente de « Shopify Balance » et « Shopify Capital » (souvent portée par des partenaires en coulisses comme YouLend) a transformé la plateforme en un centre financier full-stack.

Les commerçants n’attendent plus des semaines pour un prêt bancaire ; Shopify utilise les données de ventes en temps réel pour offrir des lignes de crédit remboursées en pourcentage des ventes quotidiennes.

Riccardo Colnaghi, analyste industriel de premier plan, l’a expliqué fin 2025 :

Comment les banques traditionnelles réagissent

Toutes les banques traditionnelles ne perdent pas – mais celles qui gagnent sont celles qui ont accepté la destruction de leur propre fossé.

BBVA, par exemple, a été nommée « Meilleure banque pour la finance embarquée » cette année – car elle a mis le dessus sur cette érosion.

Plutôt que de lutter pour garder les utilisateurs sur leur propre application, ils ont ouvert des API permettant à des partenaires comme Uber et divers géants du commerce de « louer » leur bilan et leur licence réglementaire.

Ce modèle de banque en tant que service (BaaS) est la nouvelle stratégie de survie.

HSBC a suivi une voie similaire avec ses solutions « Omni Collect » et « Merchant Box ».

Le géant aide activement des marques mondiales comme Lalamove et RENPHO à numériser leur processus de collecte.

Plutôt que d’agir comme un gardien, HSBC est désormais un facilitateur, permettant aux fonds de circuler directement des places de marché comme Amazon vers les comptes gérés par HSBC en temps réel – contournant ainsi ainsi les intermédiaires tiers.

Tariq Bin Hendi, écrivant pour le Forum économique mondial, a soutenu :

Même JPM a franchi un pas massif en s’associant à « Walmart » pour accélérer les paiements aux commerçants du marché. Au lieu de forcer les vendeurs à se rendre en agence, la banque a intégré son registre et ses rails de paiement directement dans le portail vendeur de Walmart.

Lors de sa journée des investisseurs 2025, le géant historique a déclaré que près de 18 milliards de dollars de revenus de paiements passaient par des clients de plateformes intégrées, confirmant que son avenir est une puissance du « banque en tant que service ».

Exemples de fintech détournant les douves bancaires

D’autres exemples de financement intégré détournant les douves des banques traditionnelles en 2025 incluent :

• Stripe Treasury a étendu ses services bancaires embarqués, permettant aux plateformes d’offrir des comptes courants et des cartes de débit sans agence bancaire.
• Square (Block) a intégré les services de prêt et de paie dans son écosystème commerçant, réduisant encore la dépendance aux banques traditionnelles.
• Revolut a lancé des produits d’assurance intégrés via des partenariats, offrant une couverture directement dans son application.

De même, des plateformes comme Wise (anciennement TransferWise) et Payoneer sont passées au-delà des simples transferts pour devenir « l’infrastructure de choix » des entreprises mondiales.

Wise alimente désormais les paiements internationaux pour des dizaines de banques et plateformes traditionnelles, prouvant que même les banques elles-mêmes externalisent leurs compétences clés à des fintechs plus agiles.

« La finance embarquée marque un changement fondamental, passant des banques comme destinations à des facilitateurs des parcours numériques quotidiens des clients », a déclaré Elina Mattila, directrice exécutive du Mobey Forum dans un rapport.

Ce changement se reflète dans les données de marché stupéfiantes. D’ici la fin de cette année, le marché mondial de la finance embarquée aura atteint environ 148 milliards de dollars, le volume de transactions par ces canaux dépassant le cap des 7 000 milliards de dollars.

Lorsqu’un consommateur peut diviser un paiement au moment du paiement, ou que les chauffeurs peuvent « encaisser » instantanément leurs gains dans un portefeuille UBER Money, le besoin de se connecter à une application bancaire traditionnelle disparaît.

Selon WGA Advisors : « la finance intégrée remodele les attentes des clients et la dynamique concurrentielle, obligeant les banques à s’adapter pour rester pertinentes. »

Les régulateurs rattrapent leur retard dans la finance intégrée

Le système Buy-Now-Pay-Later (BNPL) est devenu l’exemple emblématique de la finance intégrée en 2025.

Des noms comme Klarna, Affirm et Afterpay se sont intégrés directement aux caisses de détail cette année, remportant ainsi des relations de crédit à la consommation que les banques dominaient autrefois.

Klarna affirme que plus de 100 millions de consommateurs dans le monde ont utilisé ses services BNPL embarqués en 2025.

Une forte augmentation d’une année sur l’autre a fait perdre aux banques non seulement des frais de transaction, mais aussi la possibilité de revendre des cartes de crédit et des prêts personnels.

Les régulateurs ont également commencé à reconnaître ce changement.

La Banque centrale européenne (BCE) a publié à la mi-2025 des directives sur les partenariats de finance intégrée, mettant l’accent sur la protection des consommateurs et le risque systémique.

Aux États-Unis, l’Office of the Comptroller of the Currency (OCC) a introduit des consultations sur la manière dont les banques devraient gérer les risques financiers intégrés par des tiers.

Comme l’a dit Chris Skinner, commentateur fintech –

Le nouveau fossé est l’intégration

Le « fossé » de 2025 ne concerne plus la présence physique ou les données historiques ; Il s’agit d’intégration et de rapidité.

Les clients valorisent désormais le « temps d’achat » plutôt que la « marque de banque ».

En regardant vers 2026, les banques traditionnelles qui survivront sont celles qui réalisent qu’elles ne sont plus le « personnage principal » de l’histoire du client.

Ils sont le casting secondaire – fournissant la liquidité et la colonne vertébrale réglementaire aux plateformes que les gens aiment vraiment.

Le fossé n’a pas disparu – il a juste été déplacé. Elle n’entoure plus la banque ; Il concerne la vie numérique du client.