Voici pourquoi le cours de l’action HSBC connaît une forte période haussière

Le cours de l’action HSBC a poursuivi sa forte hausse et se situe désormais à son plus haut niveau, sa capitalisation boursière atteignant 300 milliards de dollars. Elle est devenue la sixième plus grande banque au monde après JPMorgan, Bank of America, ICBC, Agriculture Bank of China et China Construction Bank. Cet article explore si l’action a encore plus de potentiel à vivre.

Pourquoi le cours de l’action HSBC a-t-il grimpé en flèche

HSBC, une grande banque européenne, connaît une forte tendance haussière ces dernières années, passant d’un creux de 277p en 2021 à l’actuel 1 277p.

Cette poussée reflète la performance d’autres banques européennes telles que la Société Générale, UniCredit, Lloyds Bank et Commerzbank.

Ce rallye s’est produit en raison des taux d’intérêt relativement plus élevés, qui ont augmenté sa marge de bénéfice net et ses revenus.

Plus important encore, la direction a mis en œuvre une stratégie de redressement qui lui a permis de quitter certains de ses marchés non rentables dans le but d’accroître son accent sur le marché asiatique. Dans le cadre de cette croissance, la société a annoncé une acquisition majeure de la Hang Seng Bank.

Elle a quitté ses pays de France, Canada, États-Unis, Grèce, Afrique du Sud, Argentine, Uruguay et Sri Lanka.

De plus, l’entreprise développe ses activités dans d’autres domaines, notamment la gestion de patrimoine, où elle vise à devenir un concurrent majeur d’autres sociétés comme UBS et Morgan Stanley.

De plus, l’entreprise a bénéficié des mesures de réduction des coûts en cours alors qu’elle cherche à économiser plus de 1,5 milliard de dollars par an.

Les résultats les plus récents ont montré que son activité a relativement bien progressé, même si elle a supporté certains coûts de restructuration. Son bénéfice avant impôts s’élevait à 7,3 milliards de dollars, en baisse de 1,2 milliard par rapport au troisième trimestre de 2024. Ce déclin était dû à ses dispositions légales de 1,4 milliard de dollars.

Le chiffre d’affaires de HSBC a augmenté de 0,8 milliard de dollars pour atteindre 17,8 milliards de dollars, tandis que son revenu net d’intérêts (NII) a bondi de 1,1 milliard de dollars pour atteindre 8,8 milliards de dollars.

Les analystes estiment que la société publiera de solides résultats financiers en février. La direction prévoit que son RoTE se situera dans les moyennes des 10 %, avec un revenu net d’intérêts de 43 milliards de dollars. Ils s’attendent également à ce que l’entreprise adopte une vision plus solide, comme d’autres entreprises l’ont fait.

Les analystes estiment que le RoTE devrait mieux que prévu, la direction devant relever ses perspectives de RoTE de jusqu’à 200 points de base.

Analyse technique du prix de l’action HSBC

Le graphique hebdomadaire montre que le cours de l’action HSBC a connu une forte tendance haussière ces dernières années, passant d’un creux de 277p en 2021 à l’actuel 1 277p. Plus récemment, elle a augmenté pendant huit semaines consécutives en raison de la hausse de la demande.

L’action est restée au-dessus de toutes les moyennes mobiles. Par exemple, avec l’action se négociant à 1 277p, la moyenne mobile sur 50 semaines est à 985p, ce qui laisse penser à un retour de la moyenne dans les semaines à venir. La réversion de la moyenne se produit lorsqu’un actif revient à ses moyennes historiques.

L’indice de force relative (RSI) continue de grimper et se situe désormais au niveau de surachat de 77. De même, l’oscillateur de prix en pourcentage (PPO) a continué de croître cette année.

Ainsi, même si l’action présente plus de potentiel à la hausse, il y a de fortes chances qu’elle recule dans les semaines à venir puis reprenne la tendance haussière.