Tilray Brands aksjekursanalyse: TLRY er ekstremt risikabelt, unngå

Tilray Brands ( NASDAQ: TLRY ) aksjekurs har hatt en kraftig reversering som jeg spådde 1. mai da cannabisaksjene steg. Den har trukket seg tilbake til $1,98, ned med over 20 % fra høyeste nivå denne måneden og 33 % lavere enn 2024-høyden.

Tilray møter stor motvind

Cannabisaksjer steg kraftig tidligere denne måneden da investorer jublet over den regulatoriske situasjonen i USA.

Senator Chuck Schumer, flertallslederen, bemerket at han ville fokusere på bankregningen for cannabisregningen som ville løse et av de mest utfordrende problemene i bransjen.

Mens cannabis er lovlig i mange stater, er realiteten at de fleste vanlige banker alltid unngår selskaper i bransjen. De bemerker at cannabis fortsatt er ulovlig i det føderale området og at cannabis utsetter dem for regulatoriske risikoer.

Mangel på ordinær bankvirksomhet har hatt mange utfordringer for selskaper i bransjen, som er avhengige av mindre banker, som har en tendens til å være dyrere. I noen tilfeller håndterer disse firmaene sine virksomheter med kontanter.

Cannabisaksjene steg også etter at Drug Enforcement Administration (DEA) sa at de ville avklassifisere cannabis som et lavrisiko-stoff. Dette er også et annet positivt trekk for Tilray Brands og andre firmaer i bransjen, men endringen har en lang vei å gå.

Tilray Brands publiserte sterke resultater som gikk glipp av analytikeres estimater i april. Inntektene for kvartalet steg til 188 millioner dollar, opp fra 145 millioner dollar året før. Denne veksten var hovedsakelig på grunn av drikkevarevirksomheten, hvis inntekter steg med 145 % til 54 millioner dollar. Cannabisinntektene økte med 33 % til 63,4 millioner dollar.

Tilray har fokusert på å diversifisere virksomheten fra den flyktige cannabissektoren. I tråd med dette kjøpte det åtte ølmerker fra AB InBev i 2023 for å øke alkoholporteføljen.

Mens Tilray Brands publiserte sterke økonomiske resultater, var veiledningen svakere enn forventet. Den forventer at dens justerte EBITDA for året vil være mellom $60 millioner og $63 millioner i regnskapsåret. Uttalelsen la til:

“Selskapet forventer ikke lenger å generere positiv justert fri kontantstrøm for hele regnskapsåret 2024, på grunn av forsinket tidspunkt for innsamling av kontanter på forskjellige eiendelssalg.”

Alt i alt tror jeg at Tilray Brands er en bedre cannabisaksje enn de fleste av konkurrentene på grunn av sin diversifiserte inntektsstrøm. Den har også en sterk balanse med over 226 millioner dollar i likviditet.

Det viktigste er at selskapet ikke har tilstedeværelse av cannabis i USA, noe som betyr at det har plass til å vokse sin medisinske marihuanavirksomhet der hvis det mottar føderal legalisering i landet. Det vil utnytte sin ekspertise i Canada og Europa for å vinne denne markedsandelen.

Tilray Brands aksjekursprognose

TLRY-diagram av TradingView

Når vi ser på det daglige diagrammet, ser vi at TLRY-aksjen har vært svært volatil de siste ukene. Average True Range (ATR), en populær volatilitetsindikator, har steget fra et lavpunkt i mars til det høyeste nivået i september i fjor.

Det konsolideres ved 50-dagers og 100-dagers eksponentielle bevegelige gjennomsnitt (EMA). Aksjen har også beveget seg litt over det avgjørende støttenivået på $1,60, det laveste punktet 14. mars. Den er også høyere enn $1,50, den laveste svingningen i juni 2023.

Derfor, på dette stadiet, mistenker jeg at Tilray Brands aksjekurs vil fortsette sin volatilitet i de kommende ukene. I dette tilfellet vil de viktigste støtte- og motstandsnivåene å se på være $1,60 og $2,50.