Dikkat! SCHD ETF riskli ölüm çaprazı modelini oluşturabilir

Schwab US Dividend Equity ETF (SCHD), Donald Trump’ın ticaret savaşı devam ederken ve yakın zamanda yeniden yapılandırılmasının ardından son birkaç haftada keskin bir şekilde geri çekildi. Geçtiğimiz yılın Kasım ayında 29,17 dolara yükseldikten sonra, bu üst düzey temettü fonu 25,60 dolara düştü ve 65 milyar doların üzerinde varlığa sahip oldu.

Bu makale, SCHD ETF’sinin neden çöktüğünü, neden satın almak için daha güvenli bir fon olduğunu ve neden ölüm çaprazının dikkate alınması gereken bir risk olduğunu inceliyor.

SCHD ETF’si son zamanlarda neden çöktü?

Üst düzey Schwab US Dividend Equity ETF, ticaret ve teknoloji sektörüyle ilgili endişelerin devam etmesiyle son birkaç haftada düşüş yaşadı.

Bu yılın en yüksek seviyesinden itibaren yüzde 12’den fazla düşüş yaşadıktan sonra, özellikle devam eden ticaret savaşı nedeniyle bir düzeltmeye girdi.

Donald Trump ülkeye getirilen tüm mallara %10’luk bir temel tarife uyguladı. Çin tarifeleri %145 seviyesindeyken, otomobil, çelik ve alüminyumdaki tarifeler %25’e fırladı.

Bu nedenle, ABD’nin bir durgunluğa girebileceğine dair endişeler var. Polymarket yatırımcıları, ciddi bir düşüş olasılığını %65’in üzerine koydular. JPMorgan, Blackrock ve Citi gibi şirketlerdeki analistler, yıl için durgunluk olasılıklarını artırdılar.

Ancak yazdığımız gibi SCHD ETF yapısı gereği bu tarifelere daha az maruz kalacaktır.

Finanslar fonun en büyük bölümünü oluşturuyor ve %18,73’lük bir paya sahip. Bu finansal hizmetler şirketlerinin çoğu, ülke dışında asgari düzeyde iş yapan yerel bölgesel bankalardır.

Bu nedenle, bu şirketler Trump’ın tarifelerinden doğrudan etkilenmeyecek. Önemli bir konu, ekonomik gerilemenin bölgesel bankaları, Signature ve Silicon Valley Bank gibi şirketlerin iki yıl önce çöktüğü zamanki gibi nasıl etkileyeceğidir.

SCHD’deki sağlık ve temel tüketim malları şirketleri

SCHD ETF’deki diğer en iyi kategori, fonun yaklaşık %16,6’sını oluşturan sağlık sektöründedir. Sağlık şirketleri, sektörün ABD’de nasıl çalıştığı nedeniyle tarifelere daha az maruz kalmaktadır.

Trump, ilaçlara gümrük vergisi koymayı düşündüğünü söyledi. Ancak gerçek şu ki, tüketiciler bu ürünleri kullanmaya devam edecekler çünkü bunların çoğu özel ve kamu sektörü sigortası kullanılarak ödeniyor.

SCHD ayrıca tüketici temel malları endüstrisindeki birçok şirketten oluşur. Bu segmentteki firmalar temel mallar doğaları gereği tüm piyasa koşullarında iyi performans gösterirler. Örneğin, insanlar piyasa koşullarından bağımsız olarak diş macunu ve bakkaliye gibi temel ürünleri her zaman kullanırlar.

Devam eden ticaret savaşının etkileyebileceği en önemli SCHD şirketleri, düşen ham petrol fiyatları nedeniyle enerji sektöründedir. Yakın zamanda öngördüğümüz gibi , Brent ve West Texas Intermediate (WTI) ham petrol fiyatlarının yakında 50 doların altına düşme ihtimali var.

En büyük SCHD şirketleri tarifelerden önemli ölçüde etkilenmeyecek. Bunlara Verizon, Coca-Cola, Lockheed Martin, Conocophilips, Altria Group, PepsiCo ve Home Depot gibi en iyi şirketler dahildir.

SCHD ETF hisse senedi fiyat analizi: ölüm kavşağı yaklaşıyor

Günlük grafik, Schwab US Dividend Equity ETF’nin Aralık ayında 29,17 dolara ulaştığını ve ardından 23,90 dolara düştüğünü gösteriyor. Daha sonra tarife krizinin azalmasıyla birlikte mevcut 25,50 dolara geri döndü.

Ancak risk, hissenin 50 günlük ve 200 günlük hareketli ortalamalar birbirini kestiğinde oluşan bir ölüm çaprazı deseni oluşturmasıdır. Bu nedenle, hisse senedi önümüzdeki haftalarda muhtemelen oynak olmaya devam edecektir. Ölüm çaprazı oluşursa, düşüş yaşaması ve mevcut seviyeden %6,6 düşerek 23,90$’daki desteği yeniden test etme riski vardır.

Hisse senedinin 27,25 dolardaki %23,6 Fibonacci Geri Çekilme noktasının üzerine çıkması durumunda yükseliş görünümü teyit edilmiş olacak.