Prévisions du prix du pétrole brut Brent : de nombreux catalyseurs demeurent

Les prix du pétrole brut ont rebondi vendredi après avoir reculé par rapport au sommet de six semaines atteint en début de semaine. Les conflits géopolitiques au Moyen-Orient étant toujours un facteur clé du marché pétrolier, le sentiment d'acheter la rumeur influence l'évolution des prix à court terme.

Prime de risque goepolitique

La semaine dernière, les prix du pétrole brut ont été soutenus par les craintes d'une escalade des conflits en cours au Moyen-Orient. En fait, en une semaine, entre le 30 septembre et le 7 octobre, le pétrole Brent a progressé de près de 15 % pour atteindre son plus haut niveau en six semaines.

Cette augmentation fait suite au tir par l'Iran de près de 200 missiles balistiques sur Israël. Il est vrai qu'aucun mort n'a été signalé, la plupart des missiles ayant été interceptés par les forces de défense américaines et israéliennes. Par la suite, le gouvernement iranien a mis en garde contre une « réponse non conventionnelle » en cas de riposte d'Israël.

L'avertissement de l'Iran, combiné aux craintes d'une attaque israélienne contre les infrastructures énergétiques iraniennes, a continué de soutenir les prix du brut malgré la baisse de la prime de risque. En effet, le conflit reste un élément clé des fondamentaux du marché du brut à court terme.

En début de semaine, le sentiment d'acheter selon les rumeurs a fait baisser les prix, alors que des rapports faisaient état d'un probable cessez-le-feu entre l'Iran et Israël. Cependant, les États-Unis ont démenti mercredi les informations selon lesquelles ils collaboraient avec certains pays arabes dans des négociations secrètes avec l'Iran visant à conclure un cessez-le-feu global avec Israël.

Lors d'une conférence de presse, Matthew Miller, porte-parole du département d'État, a déclaré : « Personne n'a contacté les États-Unis au sujet d'une telle proposition... Je ne peux pas parler d'une proposition hypothétique dont je ne suis même pas sûr qu'elle existe réellement. »

Dans le même temps, le ministre israélien de la Défense a indiqué que les représailles de son pays à la récente attaque de missiles iraniens seraient « mortelles et surprenantes ». Ces propos interviennent alors que l'armée israélienne poursuit ses opérations dans le nord de Gaza et au Liban.

Météo aux États-Unis

L'ouragan Milton est un autre facteur qui soutient les fondamentaux du marché du pétrole brut à court terme. L'ouragan a touché terre en Floride le 9 octobre en tant que tempête de catégorie 3. Cela survient environ deux semaines après que l'ouragan Helene a dévasté certaines parties de l'État du sud-est.

Avant que l'ouragan ne frappe la région, plusieurs sociétés énergétiques ont fermé leurs pipelines et leurs terminaux de carburant dans la région. Cheron Corp. et Citgo Petroleum Corporation font partie des sociétés qui ont fermé leurs terminaux de Tampa.

Les conditions climatiques difficiles et les perturbations d'approvisionnement qui en ont résulté ont contribué à la remontée des prix du pétrole brut après deux séances consécutives de baisse. La demande d'essence dans l'État a augmenté, environ 25 % des stations-service de la région étant à court de réserves.

Malgré tout, l'augmentation surprise des stocks de pétrole aux États-Unis semble limiter la hausse du prix du pétrole WTI. Les données publiées mardi par l'American Petroleum Institute (API) ont montré que les stocks de carburant américains ont diminué la semaine dernière, tandis que les stocks de pétrole brut ont augmenté au-delà des attentes. En particulier, les stocks de pétrole brut ont augmenté de près de 11 millions de barils.

Dans le même temps, l'Agence américaine d'information sur l'énergie (EIA) a abaissé de 20 000 barils par jour ses prévisions de demande mondiale de pétrole pour 2024. Cette révision à la baisse est motivée par la faible croissance industrielle des deux principales économies et principaux consommateurs de pétrole brut, les États-Unis et la Chine.

Les perspectives de faible demande de pétrole continuent de soutenir les fondamentaux. En outre, la hausse du dollar américain a rendu l'actif plus cher pour les acheteurs détenant des devises étrangères. Ces deux aspects limitent la hausse de l'actif. Malgré tout, il existe un certain optimisme quant au fait que la relance chinoise améliorera la demande de pétrole dans le pays dans les mois à venir.

Prévisions du prix du pétrole brut Brent

Le graphique journalier montre que le Brent a atteint un plancher à 68,73 dollars en septembre et a rebondi à 78,85 dollars alors que les tensions au Moyen-Orient se sont intensifiées et que la Chine a lancé son plan de relance. Il a dépassé les moyennes mobiles exponentielles (EMA) à 50 et 100 jours.

Le Brent a atteint le niveau de retracement de Fibonacci de 38,2 %. Il a également dépassé le point de résistance clé à 76,80 $, son point le plus bas du 4 juin. L'indicateur MACD a continué à augmenter, tandis que l'indice de force relative (RSI) s'est rapproché du point de surachat.

Le pétrole brut devrait donc continuer à grimper, les investisseurs étant attentifs à la réaction d'Israël à l'attaque de missiles balistiques de l'Iran. Si cela se produit, le prix du pétrole brut devrait grimper jusqu'à 85 dollars.