Hong Kong propose des allègements fiscaux pour les crypto-monnaies afin de devenir un centre financier mondial

Hong Kong a dévoilé une proposition visant à exempter d'impôts les gains en cryptomonnaies pour les fonds spéculatifs, les fonds de capital-investissement et les family offices.

Le plan d’exonération fiscale, actuellement soumis à une consultation publique de six semaines, couvre également les investissements dans le crédit privé, l’immobilier à l’étranger et les crédits carbone.

Si elle est mise en œuvre, cette réduction d’impôt pourrait attirer des liquidités mondiales et soutenir l’économie numérique de Hong Kong.

Selon un rapport récent, cette décision fait partie de la stratégie de Hong Kong visant à renforcer sa position de pôle financier cryptographique de premier plan et à le positionner de manière compétitive face aux juridictions concurrentes qui offrent des incitations fiscales similaires.

Par exemple, Hong Kong est confronté à la concurrence de pays comme Singapour, qui a mis en œuvre son cadre de société à capital variable (VCC) en 2020.

Le cadre VCC permet aux gestionnaires de fonds de regrouper plusieurs portefeuilles d'investissement sous une seule entité juridique, offrant ainsi une flexibilité opérationnelle et une efficacité fiscale. Il héberge aujourd'hui plus de 1 000 fonds, attirant des investisseurs internationaux.

En réponse, Hong Kong a promu sa structure de société de fonds à capital ouvert (OFC), qui permet de créer des fonds avec des options flexibles d’émission et de rachat d’actions tout en bénéficiant d’exonérations fiscales sur certaines activités liées aux fonds.

Depuis octobre 2023, plus de 450 fonds ont été lancés dans le cadre du programme OFC.

La dernière mesure visant à introduire des allégements fiscaux sur les gains en crypto-monnaies est une extension des efforts de Hong Kong pour faire de la ville une destination plus attrayante pour les gestionnaires de fonds et les investisseurs mondiaux.

Commentant cette évolution, Justin d'Anethan, un analyste, a décrit l'exonération fiscale comme une mesure « stratégique ».

Il a souligné que Hong Kong vise à attirer « les talents, les capitaux et l’innovation » dans une industrie décentralisée et en évolution rapide grâce à des impôts moins élevés et à des réglementations claires.

Hong Kong se concentre sur l'investissement en crypto-monnaies

Comme indiqué précédemment par Invezz, la proposition a été évoquée pour la première fois par Christopher Hui, secrétaire aux services financiers et au Trésor, fin octobre.

Hui a déclaré à l'époque que la mesure faisait partie d'une stratégie plus vaste visant à renforcer le rôle de Hong Kong dans la gestion d'un large éventail d'actifs financiers, y compris les crypto-monnaies.

Cet effort, a-t-il déclaré, est essentiel pour que Hong Kong reste compétitif à l’échelle mondiale.

Hong Kong a fait des progrès supplémentaires pour se positionner comme un pôle mondial de cryptographie.

ZA Bank, la plus grande banque virtuelle de la ville, a récemment lancé des services permettant aux utilisateurs particuliers d'échanger du Bitcoin et de l'Ether.

En juillet, la banque a été autorisée à détenir des actifs de réserve pour les émetteurs de stablecoins en vertu de la nouvelle réglementation de Hong Kong.

En plus de ses initiatives en matière de cryptographie, Hong Kong Exchanges and Clearing Limited a lancé une série d'indices d'actifs virtuels le 15 novembre.

Cette plateforme fournit des indices de référence en temps réel pour Bitcoin et Ether, offrant transparence et fiabilité aux investisseurs engagés dans le trading d'actifs numériques.

Dans le même temps, la Commission des valeurs mobilières et des contrats à terme de Hong Kong a également manifesté son intérêt à octroyer des licences à davantage d'échanges de crypto-monnaies d'ici la fin de 2024.

Actuellement, trois bourses agréées opèrent dans la région, servant à la fois les investisseurs particuliers et institutionnels.

L’approbation la plus récente a été accordée à Hong Kong Virtual Asset Exchange Limited en octobre.

Lors de la Hong Kong FinTech Week 2024, Eric Yip, directeur exécutif des intermédiaires de la SFC, a confirmé qu'une liste finale des échanges cryptographiques entièrement agréés sera publiée d'ici la fin de l'année.