Voici pourquoi le cours de l'action Unicredit surpasse ses concurrents

Le cours de l'action Unicredit a bien performé au cours des dernières années, ce qui en fait l'une des banques mondiales les plus performantes. L'action UCG a bondi de 680 % par rapport à son point le plus bas en 2020, portant sa capitalisation boursière à plus de 64,48 milliards d'euros. Elle est devenue la 39e plus grande banque du monde.

Dernières nouvelles Unicredit

Unicredit, la banque italienne géante, a fait la une des journaux ces dernières semaines, grâce à ses actions d'entreprise.

Notamment, la société a proposé d' acheter Banco BPM, une autre grande banque italienne, dans le cadre d'un accord de 10 milliards d'euros.

La plus grande transaction réalisée par Unicredit est l'accumulation d'actions de Commerzbank. Elle a acheté des actions d'une valeur de milliards, ce qui en fait le plus grand actionnaire de la banque. Une démarche visant à acquérir Commerzbank serait notable car il s'agit de la deuxième plus grande banque d'Allemagne après Deutsche Bank.

Il n'est toutefois pas clair si Andrea Orcel poursuivra l'achat complet de Commerzbank, une démarche que le gouvernement allemand résiste. Dans une déclaration cette semaine, Joerg Kukies, le ministre allemand des Finances, a déclaré :

« Nous avons une position très critique à ce sujet et le directeur d'Unicredit a déclaré qu'il ne voulait pas ignorer les critiques du gouvernement allemand, donc je m'attends à ce qu'il ne le fasse pas. »

Une offre d'Unicredit pour acquérir Commerzbank serait notable en raison de sa taille. Il s'agit d'une société géante avec une capitalisation boursière de plus de 18,90 milliards d'euros et 631 milliards d'euros d'actifs.

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Les affaires d'Unicredit se portent bien

Ces actions de l'entreprise interviennent à un moment où les affaires d'Unicredit se portent bien, grâce à des taux d'intérêt plus élevés et à une structure de coûts améliorée.

Ses résultats les plus récents ont montré que l'entreprise avait enregistré son quinzième trimestre consécutif de croissance rentable.

Son chiffre d’affaires net a augmenté de 2,6 % pour atteindre plus de 5,9 milliards d’euros au troisième trimestre. Cette croissance des revenus a porté son chiffre d’affaires sur neuf mois à plus de 18,5 milliards d’euros, soit une augmentation de 5,4 % par rapport à la même période l’année dernière.

Le revenu net d'intérêts a légèrement baissé à 3,5 milliards d'euros, reflétant la performance d'autres banques. Ses revenus de trading ont chuté de 7,7 % à 441 millions d'euros, tandis que ses revenus de frais et de LLP ont bondi de 8,5 % et de 19 %.

Plus important encore, le rendement des capitaux propres tangibles (RoTE) d'Unicredit a augmenté de 1,5 % pour atteindre 19,7 %. Le bilan de la société est également solide, le ratio CET1 étroitement surveillé ayant augmenté de 47 points de base pour atteindre 16,1 %.

Le ratio CET1 est un chiffre important qui examine le montant dont dispose une entreprise par rapport à ses actifs pondérés en fonction du risque. Un ratio plus élevé signifie qu'une entreprise peut faire face à une crise financière majeure.

Le ratio CET plus élevé d'Unicredit explique également pourquoi l'entreprise mène ses activités d'entreprise. En revanche, des entreprises comme JPMorgan ont un ratio de 15,3 %, tandis que Bank of America, Goldman Sachs et Citigroup ont moins de 15 %.

Unicredit a également augmenté ses versements aux investisseurs. Les résultats les plus récents ont montré qu'il a versé un dividende de 1,4 milliard d'euros et acquis des actions d'une valeur de 2,4 milliards d'euros. Il a également relevé son objectif de bénéfice annuel à 9 milliards d'euros.

Analyse du cours de l'action Unicredit

Le graphique quotidien montre que le cours de l'action Unicredit a rebondi au cours des derniers jours. Ce rebond s'est produit après avoir atteint un plancher à 35,50 € le 27 novembre. C'était un niveau important car il coïncidait avec la partie inférieure de la ligne de tendance ascendante qui relie les plus bas niveaux depuis décembre 2023.

L'action a bondi au-dessus des moyennes mobiles exponentielles (EMA) à 50 et 100 jours. Elle tente de dépasser le point de résistance clé à 40 €, tandis que l'indice de force relative (RSI) pointe vers le haut.

Par conséquent, l'action devrait continuer à augmenter, les haussiers visant le point clé à 44 €, le côté supérieur du canal. Cette prédiction implique une hausse de 11 % par rapport au niveau actuel.