JEPI vs JEPQ : quel est le meilleur ETF à options couvertes à acheter ?

Les ETF JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income (JEPQ) et JPMorgan Equity Premium Income (JEPI) ont accumulé des actifs grâce à leurs dividendes élevés. JEPI possède plus de 38,9 milliards de dollars d'actifs, tandis que les actifs de JEPQ ont grimpé à plus de 24 milliards de dollars. Cet article compare les deux fonds et évalue lequel est le meilleur achat.

Qu'est-ce que le JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF ?

Le FNB JEPQ est un fonds populaire qui vise à offrir aux investisseurs une exposition au Nasdaq 100, fortement axé sur la technologie, tout en générant un rendement de dividende élevé.

Il le fait en investissant d'abord dans toutes les entreprises de l'indice Nasdaq 100. Cela inclut des entreprises comme NVIDIA, Tesla, Microsoft, Apple et Google. Historiquement, l'indice Nasdaq 100 a un bon bilan en matière de surperformance par rapport à d'autres indices de référence comme le S&P 500 et le Dow Jones.

Ensuite, le fonds utilise la stratégie des options d'achat couvertes en vendant des options d'achat couvertes sur l'indice Nasdaq 100. L'avantage de cette approche est qu'elle permet au fonds de générer un revenu régulier grâce aux paiements de primes qu'il perçoit.

Qu'est-ce que le JPMorgan Equity Premium Income ETF ?

L'ETF JEPI est un ETF populaire qui fonctionne de la même manière que JEPI, mais il présente une différence majeure : il se concentre sur l'indice S&P 500. Il investit dans un groupe diversifié d'entreprises du S&P 500, puis vend des options d'achat sur l'indice.

JEPI n'investit pas dans toutes les entreprises de cet indice. Il investit plutôt dans environ 112 entreprises, dont de grands noms comme Amazon, Travelers, Mastercard, ServiceNow et Meta Platforms.

Lire la suite : Le FNB JEPI mis à l’épreuve ultime : bat-il VOO et SPY ?

JEPI vs JEPQ : Quel est le meilleur ETF à options couvertes à acheter ?

Une question fréquente concerne le meilleur investissement entre JEPI et JEPQ. Le premier élément à considérer dans cette analyse est le ratio de frais des deux fonds.

Les deux ont des coûts similaires de 0,35 %, ce qui les met à égalité. Cependant, en comparant les frais, on peut également tenir compte du fait que les ETF populaires qui suivent les indices S&P 500 et Nasdaq 100 ont un ratio de frais inférieur.

L'autre donnée à surveiller est leur rendement du dividende, un élément notable puisque les investisseurs acquièrent ces fonds pour leurs versements. JEPQ affiche un rendement du dividende de 11,23 %, tandis que JEPI offre un rendement de 7,80 %. Cela signifie qu'un investissement de 100 000 $ dans JEPQ rapportera un dividende de 11 200 $, tandis que JEPI rapportera 7 800 $. Ces rendements excluent l'appréciation du prix et les frais facturés.

Par conséquent, l'ETF JEPQ est un meilleur investissement que le JEPI car il offre un rendement supérieur.

Lire la suite : JEPQ vs JEPI : ces ETF « bonbons pour boomers » sont-ils de bons achats en 2025 ?

Comparaison des rendements entre JEPI et JEPQ

Un autre élément à prendre en compte lors de la recherche du meilleur ETF à acheter est son rendement total sur plusieurs années. Lors de cette comparaison, il est important de noter que les performances passées ne préjugent pas des performances futures.

Cependant, je pense qu'investir dans un actif ayant un long historique est plus judicieux que dans un actif en retard. Par exemple, les investisseurs ont été bien récompensés en investissant dans l'indice Nasdaq 100 plutôt qu'en achetant des actions du Dow Jones.

Le graphique ci-dessus montre que l'ETF JEPQ a enregistré un rendement total de 37 % au cours des trois dernières années, soit bien plus que le JEPI. De même, le JEPQ a progressé de 9,7 % cette année, contre 6,35 % pour le JEPI.

Par conséquent, ces chiffres, combinés au rendement du dividende, montrent que le JEPQ est un meilleur fonds à acheter que le JEPI.