L’indice Hang Seng casse un support clé alors que l’aversion au risque s’empare des marchés : quelle est la prochaine étape ?

Les actions de Hong Kong ont fortement chuté jeudi, alors que les tensions géopolitiques croissantes au Moyen-Orient et la position prudente de la Réserve fédérale américaine sur les taux d’intérêt ont déclenché une vague d’aversion au risque sur les marchés asiatiques.

À 14h09, heure locale, l’indice de référence Hang Seng avait plongé de 463 points à 23 247,38, franchissant le niveau de support crucial de 23 500 et testant sa moyenne mobile exponentielle à 50 jours à 23 230.

La vente a reflété l’anxiété des investisseurs quant à une éventuelle intervention militaire américaine au Moyen-Orient à la suite d’informations selon lesquelles l’ancien président Donald Trump avait approuvé des plans d’attaque contre l’Iran.

Les tensions au Moyen-Orient et la politique de la Fed alimentent la volatilité des marchés

Les fortes pertes sont survenues alors que la Réserve fédérale a maintenu les taux d’intérêt stables mais a signalé sa prudence concernant les conditions économiques futures, même si les traders sont restés concentrés sur les risques géopolitiques en cours.

L’escalade des hostilités entre Israël et l’Iran, associée au déploiement d’avions de chasse américains et aux menaces de représailles, a conduit les investisseurs à rechercher des actifs plus sûrs.

La fragilité du contexte mondial continue de peser sur le sentiment, en particulier en Asie.

Le 18 juin, les marchés américains ont terminé en ordre dispersé : le Nasdaq Composite a gagné 0,13 %, tandis que le Dow Jones Industrial Average et le S&P 500 ont affiché de légères pertes.

Cependant, les marchés asiatiques ont été les plus touchés par les craintes des investisseurs le 19 juin, l’indice Hang Seng ayant chuté de 2,02 % au cours de la séance du matin et le CSI 300 chinois et le Shanghai Composite ayant également reculé.

Les valeurs technologiques et de détail ont été durement touchées par la hausse des actions pétrolières

La technologie et les consommateurs ont été parmi les plus grandes victimes de la séance de jeudi.

L’indice Hang Seng Tech a perdu 2,36 % alors que les actions de poids lourds ont chuté.

Les plateformes de commerce électronique Meituan et JD.com ont chuté de plus de 3 %, tandis qu’Alibaba et Baidu ont baissé de 1,96 % et 1,56 % respectivement.

Pop Mart, le fabricant de jouets connu pour ses figurines Labubu, a chuté de 5,3 % à 248,60 dollars de Hong Kong.

Le joaillier de luxe Laopu Gold a chuté de 6,4 %.

Le principal fabricant de condiments en Chine, Foshan Haitian Flavouring and Food, a enregistré un modeste gain de 0,14 % à 36,35 HKD, après s’être brièvement négocié en dessous de son prix d’introduction en bourse de 36,30 HKD à ses débuts.

Les constructeurs de véhicules électriques ont suivi une faiblesse plus large, avec BYD en baisse de 2,51 % et Li Auto en baisse de 1,34 %.

L’indice Hang Seng Mainland Properties a chuté de 2,42 %, reflétant des inquiétudes plus larges concernant la croissance économique et la demande de logements en Chine.

En revanche, certaines actions pétrolières et gazières ont bondi en raison des inquiétudes croissantes concernant les perturbations de l’approvisionnement énergétique.

JX Energy a grimpé de 68 %, tandis que Petro-king Oilfield Services a grimpé de 20,8 %.

Source : FXEmpire

Perspectives du Hang Seng : le cessez-le-feu pourrait porter l’indice à 24 000 ; L’implication des États-Unis pourrait le faire descendre à 23 000

Les analystes préviennent qu’une nouvelle volatilité est probable, les marchés étant très sensibles à tout développement militaire ou percée diplomatique.

FXEmpire a noté qu’un cessez-le-feu au Moyen-Orient ou des progrès significatifs sur un accord nucléaire entre les États-Unis et l’Iran pourraient faire grimper l’indice Hang Seng vers la barre des 24 000.

Si l’indice casse et se maintient au-dessus de 24 000, il pourrait ouvrir la voie à un nouveau test du pic du 11 juin à 24 439.

En revanche, l’implication militaire des États-Unis pourrait faire baisser l’indice à 23 000, et les pertes supplémentaires pourraient s’étendre à 22 500.

Le sentiment du marché pourrait trouver un certain soutien si Pékin signale de nouvelles mesures de relance.

La résistance à court terme se situe à 23 500, 24 000 et 24 439 – le plus haut du 11 juin.

Le support se situe au niveau de l’EMA à 50 jours (23 230), suivie de 23 000 et 22 500. Les perspectives à court terme restent prudemment haussières, mais dépendent de l’évolution de la situation géopolitique et politique.

D’ici là, le sentiment de risque devrait rester fragile.