L’Afrique du Sud fait face à des arriérés de retraite croissants alors que le régulateur se prépare à agir

Le secteur des retraites en Afrique du Sud est confronté à un défi croissant alors que des milliers d’employeurs ne versent pas les cotisations des travailleurs aux fonds de retraite.

Un nouveau rapport de la Financial Sector Conduct Authority (FSCA) montre que les arriérés ont grimpé de 40 % pour atteindre 7,29 milliards de rands au cours des 15 mois précédant mars 2025.

Près de 600 000 travailleurs ont été touchés, et beaucoup n’ont découvert le problème qu’en essayant d’accéder à l’épargne dans le cadre du système de retraite à deux pots récemment introduit.

Alors que le nombre d’employeurs non conformes a presque doublé pour atteindre 15 521, les régulateurs préparent maintenant des réformes juridiques qui élargiront leurs pouvoirs de surveillance sur les cotisations de retraite.

Projet de loi visant à renforcer la surveillance des caisses de retraite

La FSCA a déclaré que le projet de loi sur la conduite des institutions financières étendra son autorité pour inclure les employeurs qui déduisent les cotisations des salaires mais ne les transfèrent pas aux fonds.

Le commissaire de la FSCA, Unathi Kamlana, a confirmé que le projet de loi devrait changer le paysage de la conformité dans les 18 à 24 prochains mois.

En vertu du cadre actuel, l’organisme de réglementation n’a pas le pouvoir direct d’agir contre les employeurs, ce qui a limité sa capacité à réagir rapidement aux arriérés.

Les arriérés ont augmenté en même temps que l’augmentation des cas signalés. Au total, 15 521 entités sont désormais enregistrées comme ayant fait défaut, ce qui a affecté les cotisations de 67 fonds de retraite.

Selon un rapport de Bloomberg, ce défaut de versement compromet non seulement la durabilité des fonds, mais exerce également une pression financière sur les employés qui comptent sur cette épargne pour leur sécurité à long terme.

Les secteurs de l’automobile et de la sécurité privée dominent les arriérés

Le rapport note que le plus grand nombre d’employeurs non conformes provenait de l’industrie automobile et du secteur de la sécurité privée.

L’inclusion de la Caisse de prévoyance des travailleurs de l’automobile et de la Caisse de prévoyance de l’industrie automobile dans l’examen a élargi la portée des arriérés identifiés, ce qui s’est ajouté à l’augmentation globale. Les fonds n’ont pas répondu aux demandes de commentaires.

La FSCA a souligné que lorsque des déductions sont prélevées sur les salaires mais ne sont pas transférées, cette pratique peut constituer une inconduite financière, voire une fraude.

Il a averti que cette tendance avait de graves conséquences, allant de l’érosion de la confiance dans le système de retraite à la privation des employés des prestations auxquelles ils ont droit.

Le système à deux pots expose les arriérés cachés

Le système de prévoyance à deux pots, introduit en septembre 2024, permet aux travailleurs de retirer une partie de leur avoir de prévoyance avant l’âge de la retraite.

Cependant, lorsque les employés ont commencé à demander des retraits, beaucoup ont constaté que leur employeur n’avait pas versé de cotisations régulières. Cette révélation des contributions impayées a mis en évidence l’ampleur du problème et a suscité un examen réglementaire plus approfondi.

Selon Kamlana, la FSCA se prépare à agir de manière plus décisive une fois que le projet de loi sur la conduite des institutions financières sera adopté.

La législation vise à garantir que les employeurs soient tenus responsables des cotisations de retraite, renforçant ainsi la protection des travailleurs sud-africains.

L’augmentation des arriérés exerce une pression supplémentaire sur les réformes

Avec des arriérés de 7,29 milliards de rands, la FSCA fait face à une pression croissante pour mettre en œuvre des réformes qui garantiront l’épargne-retraite de près de 600 000 travailleurs touchés.

La position du régulateur reflète une préoccupation plus large selon laquelle les arriérés de pension pourraient déstabiliser la confiance dans le système de retraite s’ils ne sont pas contrôlés.

Les employeurs de plusieurs secteurs font maintenant l’objet d’une surveillance accrue, et la législation à venir devrait entraîner de graves conséquences pour ceux qui ne s’y conforment pas.