Nikkei 225 se confruntă cu o scădere istorică, Topix se prăbușește în mijlocul temerilor de recesiune globală

Acțiunile japoneze au asistat luni la o scădere fără precedent, indicele Nikkei 225 scăzând cu aproape 13% în cea mai mare scădere dintr-o singură zi vreodată, trimițând unde de șoc pe piețele globale și stârnind îngrijorări cu privire la o recesiune viitoare în SUA.

Indicele mai larg Topix a scăzut, de asemenea, cu până la 11%, ștergându-și toate câștigurile pentru anul.

Până vineri, Nikkei 225 a cunoscut deja cea mai semnificativă scădere a punctelor de o zi de la prăbușirea din 1987, scăzând cu peste 4.600 de puncte.

Frenezia pieței a dus la suspendarea tranzacționării atât la contractele futures Topix, cât și la Nikkei, deoarece acestea ating nivelurile „întrerupătoarelor de circuit”, care sunt concepute pentru a opri tranzacționarea în timpul unei volatilități extreme a pieței.

Acest fenomen nu a fost izolat de Japonia; întreruptoare similare au fost declanșate în Coreea de Sud pentru prima dată în patru ani.

Piețele futures au indicat că vânzările din Japonia s-ar putea extinde și în Europa și SUA, investitorii pregătindu-se pentru o volatilitate reînnoită determinată de temerile că Rezerva Federală ar fi putut fi prea lentă în abordarea semnelor de răcire a economiei SUA, ceea ce ar putea necesita reduceri ale ratei dobânzii. .

Bill Ackman, CEO al Pershing Square, a spus:

Rezerva Federală a fost prea lentă pentru a crește ratele. Acum este prea lent să le coborâți.

Vânzare pentru a reduce riscul?

Comercianții din Tokyo au atribuit vânzările unei mișcări semnificative de corecție și de reducere a riscurilor a fondurilor globale.

Piața japoneză, văzută adesea ca un punct de referință pentru comerțul global, a devenit o țintă pentru luarea de profit în mijlocul tendinței de reducere a riscurilor.

Puterea yenului, care a crescut cu aproximativ 9% de la mijlocul lunii iulie, a accentuat și mai mult impactul asupra acțiunilor din Tokyo.

„Piața japoneză este văzută de investitorii globali ca un mandat pentru comerțul global”, a spus șeful unui fond global de pensii din Japonia, citat de Financial Times.

Deci, dacă vă aflați într-un mod sever de reducere a riscurilor, deoarece mulți investitori sunt acum din cauza temerilor de recesiune și a geopoliticii din SUA, este logic să luați profituri pe o piață japoneză care a avut rezultate bune în acest an.

Efecte de ondulare în Asia și în lume

Vânzarea din Japonia a avut ecou pe alte piețe asiatice.

Indicele de referință Kospi din Coreea de Sud a scăzut cu peste 4% la începutul tranzacțiilor, în timp ce S&P/ASX 200 din Australia a scăzut cu aproape 3%.

Principalul indice bursier din Taiwan a scăzut cu mai mult de 6%. Datele slabe privind locurile de muncă din SUA de vineri au exacerbat presiunile pieței, deoarece investitorii au continuat să fugă de acțiunile tehnologice scumpe.

În India, BVB Sensex se tranzacționa cu 2,91% mai jos, cu 2.358 de puncte, în timp ce Nifty50 se tranzacționa cu 2,88% mai jos la ora 11:43, cu 712,50 puncte.

Indicele Nasdaq a căzut în teritoriu de corecție, iar titlurile de trezorerie paradis au crescut brusc

Schimbarea sentimentelor investitorilor și implicații viitoare

Indicele Vix, o măsură a turbulențelor așteptate de pe piața bursieră din SUA, cunoscută sub numele de „indicatorul fricii” de pe Wall Street, a crescut la 29 de puncte vineri, cel mai ridicat nivel de la criza bancară regională din SUA din martie a anului precedent.

Nasdaq Composite, bogat în tehnologie, a încheiat săptămâna cu 3,4% mai jos și a scăzut cu peste 10% de la maximul istoric din iulie.

Trezoreriile au crescut, randamentul bancnotei americane pe 10 ani atins cel mai scăzut nivel din decembrie la 3,82%.

Sâmbătă, Berkshire Hathaway de la Warren Buffett a dezvăluit că și-a redus la jumătate deținerile Apple în al doilea trimestru, și-a crescut poziția de numerar la un record de 277 de miliarde de dolari și a cumpărat trezorerie.

Turbulența recentă s-a extins și pe piața criptomonedei, prețul Bitcoin scăzând cu peste 8% la 54.000 USD, iar prețul Ether scăzând cu aproape 17%.

Îngrijorările investitorilor au fost sporite de decizia Rezervei Federale de a menține ratele în așteptare, ceea ce a condus la speculații că banca centrală ar fi greșit ne-a redus ratele mai devreme.

Economiștii JPMorgan s-au alăturat altor strategi de pe Wall Street în weekend, cerând Fed să reducă ratele cu 0,5 puncte procentuale la următoarele două întâlniri.

Srini Ramaswamy, directorul general al JPMorgan pentru cercetarea cu venit fix din SUA, și-a exprimat o perspectivă „optimistă” asupra volatilității, având în vedere noua incertitudine privind ratele dobânzilor și lipsa de lichiditate a pieței de vară.

Madhavi Arora, economist principal, Emkay Global Financial Services, a spus:

O combinație de randamente mai mari pe termen lung în Japonia, o rată de acoperire neatractivă pentru corporațiile japoneze pe investiții în străinătate și un yen mai puternic, determinat de alți factori mai mult decât de o BoJ solicită, va determina o repatriere a capitalului în Japonia.   Acest lucru poate duce la creșterea primei globale pe termenul obligațiunilor.