ما هو التالي بالنسبة لسعر سهم رولز رويس المرتفع؟

استأنف سعر سهم رولز رويس ارتفاعه القوي وقفز إلى أعلى مستوى له على الإطلاق عند 598 بنسًا يوم الجمعة. وقد قفز بأكثر من 1500٪ من أدنى مستوياته في عام 2020، مما يجعله الشركة الأفضل أداءً في مؤشر FTSE 100. أدى هذا الارتفاع إلى رفع قيمتها السوقية إلى أكثر من 50 مليار جنيه إسترليني، مما يجعلها خامس عشر أكبر شركة في المملكة المتحدة.

طلب قوي في جميع المجالات

قفز سعر سهم رولز رويس مع تركيز المستثمرين على قوة أعمال الشركة في جميع القطاعات.

ويشهد قطاع الطيران المدني أداءً جيدًا مع استمرار ارتفاع عدد ساعات الطيران. والواقع أن العديد من أسهم شركات الطيران مثل يونايتد إيرلاينز ودلتا وآي إيه جي تعد من بين أفضل الشركات أداءً هذا العام.

وتشهد شركة رولز رويس أيضًا طلبات قوية من بعض شركاتها الكبرى مع ارتفاع الطلب على محركات الجسم العريض.

كما يشهد قطاع الدفاع نشاطاً متزايداً مع تصاعد التوترات الجيوسياسية. وتعمل أغلب الدول، وعلى رأسها الولايات المتحدة، على زيادة حجم الأموال التي تنفقها على المشتريات. وسوف يستمر هذا الاتجاه في السنوات القادمة مع تصاعد هذه التوترات الجيوسياسية، وهو ما من شأنه أن يساعد في تعزيز أعمال النقل والقتال والغواصات.

كما تشهد أعمال الشركة في مجال الطاقة ازدهارًا كبيرًا، بفضل الطلب المستمر من شركات مراكز البيانات والمرافق. وستكون رولز رويس واحدة من أكبر المستفيدين من تبني الشركات والحكومات للطاقة النووية. وهي تعمل على إنشاء مفاعلات صغيرة في المملكة المتحدة.

لذلك، ساعد هذا الطلب المتزايد، إلى جانب استراتيجيات إدارة التكاليف المستمرة، الشركة على تحقيق أداء جيد في الأرباع القليلة الماضية

التحول يسير بشكل جيد

وتأمل الشركة أن تصبح شركة أكثر ربحية في السنوات القليلة المقبلة. ويهدف هدفها في الأمد المتوسط إلى انتقال أرباحها التشغيلية إلى ما بين 2.5 مليار جنيه إسترليني و2.8 مليار جنيه إسترليني بحلول عام 2027، وهي زيادة كبيرة عن 1.6 مليار جنيه إسترليني حققتها في عام 2023.

وتأمل رولز رويس أيضًا أن يرتفع هامش التشغيل الخاص بها إلى ما بين 13% و15%، في حين يتراوح تدفقها النقدي الحر بين 2.8 مليار جنيه إسترليني و3.1 مليار جنيه إسترليني.

وتوجد مؤشرات على أن الإدارة ستحقق هذه الأهداف قبل الموعد المحدد، إذ ارتفعت هامش تشغيل الطيران المدني من 2.5% في عام 2022 إلى 11.6% في عام 2023. وتأمل أن يصل الهامش إلى 15.17% بحلول عام 2027.

ومن المتوقع أن ينتقل هامش قطاع الدفاع من 13.8% إلى ما بين 14% و16% بحلول عام 2027. كما يحرز قسم أنظمة الطاقة تقدماً نحو تحقيق هدف هامش 12-14%.

كما حقق سعر سهم رولز رويس أداءً جيدًا مع قيام الشركة بخفض التكاليف والتوسع في مجالات أخرى. وقد ألغت الشركة بالفعل آلاف الوظائف في السنوات القليلة الماضية وباعت بعض أقسامها الأقل ربحية. كما تتحرك الشركة ببطء نحو محركات الطائرات ذات الجسم الضيق الأكثر ربحية.

ومع ذلك، لا تزال هناك بعض المخاوف بشأن الشركة. ولا تزال هناك تحديات تتعلق بسلسلة التوريد في قطاع الدفاع. وهناك أيضًا مخاوف بشأن قيمتها الباهظة نظرًا لأن الشركة تتداول بأسعار مرتفعة.

وتبلغ قيمتها السوقية الحالية 50 مليار جنيه إسترليني، مما يعني تحقيق ربح تشغيلي قدره 17.8 ضعفًا بحلول عام 2027، وهو أعلى نسبيًا من مستوياتها التاريخية.

تحليل سعر سهم رولز رويس

يوضح الرسم البياني الأسبوعي أن سعر سهم رولز رويس كان في اتجاه صعودي قوي في السنوات القليلة الماضية. لقد تجاوز مستوى المقاومة المهم عند 443 بنسًا، وهو أعلى مستوى له في عام 2023 وأعلى مستوى له على الإطلاق. قفز السهم فوق جميع المتوسطات المتحركة، وهي علامة على أنه يتمتع بالزخم.

من خلال قياس عمق نمط الكأس، وتمديده من جانبه العلوي عند 443p، فإننا نقدر أن مسيرة الصعود قد تشهد ارتفاعه إلى 847p، وهو ما يمثل 44% من المستوى الحالي.

الخطر الرئيسي هو أن السهم قد شكل نمط إسفين صاعد، وهو علامة انعكاس شائعة. وهناك أيضًا دلائل تشير إلى أن مؤشر MACD ومؤشر القوة النسبية (RSI) قد شكلا نمط تباعد هبوطي.

لذلك، فإن النظرة الأكثر تفاؤلاً هي أن السهم سيرتفع إلى 847 بنسًا في عام 2025، في حين أن النظرة المتشائمة هي أن أنماط التباعد تدفعه إلى 443 بنسًا.