As ações da Live Nation formam um padrão de alta: elas podem subir para US$ 150?

O preço das ações da Live Nation (LYV) continuou sua forte alta, atingindo uma alta recorde de $ 127,50 enquanto os traders observavam seus próximos lucros. Ela saltou para uma alta de $ 127,50, um aumento de 100% em relação ao seu nível mais baixo no ano passado, dando a ela uma capitalização de mercado de quase $ 30 bilhões.

A Live Nation é uma empresa em crescimento

A Live Nation é uma empresa quase monopolista que está crescendo a uma taxa conforme a demanda por seus serviços continua. Sua receita anual caiu de US$ 11,5 bilhões em 2019 para US$ 1,8 bilhão em 2020 por causa da pandemia.

Desde então, a receita aumentou e atingiu o pico de mais de US$ 22,7 bilhões em 2023, uma tendência que os analistas esperam que continue nos próximos anos.

Para começar, a Live Nation é uma empresa gigante na indústria do entretenimento, onde oferece locais e soluções de reserva. Ela é usada por mais de 765 milhões de pessoas que usam seus locais para participar de eventos como preocupações e tours.

A empresa também é dona da Ticketmaster, uma plataforma que vende milhões de ingressos globalmente. Ela adquiriu essa empresa em um acordo de US$ 2,5 bilhões alguns anos atrás. Essa aquisição explica por que ela é uma das empresas mais odiadas nos Estados Unidos e por que alguns políticos acreditam que o acordo deve ser desfeito.

Seus negócios são divididos em diversas divisões, incluindo Live Nation Concerts, Venue Nation, Ticketmaster e Live Nation Sponsorship.

Uma das coisas que Warren Buffett recomenda ao selecionar um investimento é o fosso de uma empresa. A Live Nation tem um dos maiores fossos nos EUA, o que explica por que ela sempre é negociada com um prêmio, como explicarei abaixo.

Lucros da MENTIRA à frente

O próximo catalisador importante para as ações da Live Nation serão seus lucros, que serão divulgados na segunda-feira.

Os resultados mais recentes mostraram que os negócios da Live Nation continuaram indo bem no último trimestre. A receita aumentou em 7%, para US$ 6 bilhões, enquanto sua renda operacional aumentou em 21%, para US$ 466 milhões.

Esse crescimento aconteceu depois que o número de fãs que visitaram seus eventos saltou para mais de 39 milhões. Os lucros dos shows também saltaram para um recorde durante o trimestre, com o número de ingressos vendidos subindo para 183 milhões.

Analistas acreditam que a receita da Live Nation chegará a US$ 7,7 bilhões, um aumento de 11% em relação ao mesmo período do ano passado. Sua orientação para o quarto trimestre deve ser de US$ 5,5 bilhões, um declínio sequencial porque o segundo e o terceiro trimestres são os períodos mais movimentados.

Analistas também esperam que sua orientação futura mostre que sua receita subiu para US$ 23,6 bilhões, seguido por US$ 26,65 bilhões em 2025.

Uma preocupação fundamental sobre as ações da Live Nation é sua avaliação, que é bem alta. Dados mostram que a empresa tem uma relação preço/lucro futura de 99, muito maior do que a média do S&P 500 de 21.

Para um quase monopólio, uma lacuna de avaliação tão grande é frequentemente compreendida. A empresa provavelmente continuará a se sair bem enquanto seu forte crescimento de receita continuar.

Isso explica por que os analistas estão otimistas com a ação, com 10 dos 12 que acompanham a empresa tendo uma perspectiva otimista. A perspectiva média para a ação da Live Nation é de US$ 125,60, um pouco mais alta do que o nível atual.

Análise do preço das ações da Live Nation

Gráfico MENTIRA por TradingView

O gráfico semanal mostra que o preço das ações da LYV tem estado em uma forte corrida de alta nos últimos meses. Ele permaneceu acima das médias móveis de 50 e 200 semanas, que fizeram uma cruz dourada em janeiro deste ano.

Mais notavelmente, o estoque formou um padrão de copo e alça, e agora está na parte superior.

Portanto, as ações da Live Nation provavelmente continuarão subindo, já que os touros miram o próximo ponto de resistência importante em $150. Essa visão se tornará inválida se as ações caírem abaixo de $115.