LATAM Airlines wird mit einer potenziellen Bewertung von 8,5 Milliarden US-Dollar wieder an der NYSE notiert

Laut Reuters soll LATAM Airlines seine Aktien bald wieder an der New Yorker Börse notieren. Dies könnte dem Unternehmen eine Bewertung von 8,5 Milliarden Dollar einbringen, teilte das Unternehmen am Donnerstag mit.

Einige Aktionäre des Unternehmens starteten ein öffentliches Angebot zum Verkauf von 19 Millionen American Depositary Shares (ADS), die jeweils 2.000 Stammaktien von LATAM repräsentieren, teilte das Unternehmen mit.

Die Fluggesellschaft mit Sitz in Santiago (Chile) könnte für ihre Aktionäre über 533 Millionen Dollar einnehmen, wenn sie ihre Aktien an den chilenischen Börsen, an denen sie bereits notiert sind, zu einem Kurs nahe dem letzten Schlusskurs verkaufen würde, berichtete Reuters.

Ein ADS ist eine in US-Dollar denominierte Stammaktie eines ausländischen Unternehmens, die an einer amerikanischen Börse zum Kauf angeboten wird. Die gesamte Emission wird als American Depositary Receipt (ADR) bezeichnet, und die einzelnen Aktien werden als ADS bezeichnet.

Durch die Notierung an der NYSE hofft Lateinamerikas größte Fluggesellschaft auf eine höhere Bewertung und den Zugang zu größeren Kapitalpools.

Die Notierung an der NYSE soll voraussichtlich am oder um den 25. Juli unter dem Tickersymbol „LTM“ erfolgen.

Die in Santiago ansässige Fluggesellschaft begann im April mit dem Prozess der Wiedernotierung von ADRs an der NYSE und teilte damals mit, dass der Prozess bis zu sechs Monate dauern könne.

Fluggesellschaft wurde 2020 von der NYSE dekotiert, nachdem sie Insolvenz angemeldet hatte

LATAM hatte sein ADR-Programm von der NYSE genommen, nachdem das Unternehmen am 26. Mai 2020 einen Antrag auf Insolvenzerlass nach Chapter 11 des US-amerikanischen Konkursgesetzes gestellt hatte.

Nach der Dekotierung wurden die ADRs weiterhin nur auf dem OTC-Markt unter dem Tickersymbol „LTMAY“ im Verhältnis 1:1 zwischen ADR und Stammaktien gehandelt.

Im Zuge der Pandemie hatten sich mehrere ausländische Fluggesellschaften auf Chapter 11 verlassen, um sich umzustrukturieren. Nach einer einjährigen Umstrukturierung war LATAM 2022 mit mehr als 2,2 Milliarden Dollar Liquidität aus der Insolvenz hervorgegangen, wobei seine Bruttoschulden um 3,6 Milliarden Dollar reduziert waren.

Kurz darauf hieß es, das Unternehmen beabsichtige, seine Aktien in Zukunft wieder an der Börse zu notieren und prüfe derzeit den richtigen Zeitpunkt dafür. Dies werde jedoch nicht vor Ablauf von sechs Monaten nach der Notierung geschehen.

Die Notierung erfolgt in einem schleppenden IPO-Markt

Die Fluggesellschaft hofft, durch den Börsengang einen größeren Investorenkreis zu erreichen und ihre Kapitalausstattung zu stärken. Marktbeobachter sind jedoch besorgt über den Zeitpunkt, da der Markt für Börsengänge weiterhin schleppend verläuft und die Aktien einiger neu an die Börse gegangener Unternehmen keine gute Performance zeigen.

„Der IPO-Markt ist schleppend, viele neue Börsengänge haben Mühe, Fuß zu fassen. Das Debüt von LATAM an der NYSE, das darauf abzielt, erhebliche Mittel einzuwerben, signalisiert einen vorsichtigen Optimismus. Die Anleger werden gespannt sein, ob dieser Schritt das Interesse an einem Markt wiederbeleben kann, der immer noch unter den Auswirkungen der Pandemie leidet“, sagte Finimize.